導(dǎo)語(yǔ)：如何才能寫(xiě)好一篇存款保險(xiǎn)制度，這就需要搜集整理更多的資料和文獻(xiàn)，歡迎閱讀由公務(wù)員之家整理的十篇范文，供你借鑒。

篇1

美國(guó)存款保險(xiǎn)制度 銀行業(yè)危機(jī)促使存款保險(xiǎn)制度大規(guī)模建立。存款保險(xiǎn)制度與銀行法規(guī)、中央銀行最后借款人制度一起構(gòu)成了國(guó)際上公認(rèn)的金融安全網(wǎng)。美國(guó)1933年通過(guò)立法，成為第一個(gè)建立存款保險(xiǎn)制度的國(guó)家，此后存款保險(xiǎn)制度逐漸得到國(guó)際認(rèn)可，并得到大規(guī)模發(fā)展。截至XX年3月，世界上共有111個(gè)國(guó)家建立了顯性存款保險(xiǎn)制度。1960年之前美國(guó)是世界上唯一建立存款保險(xiǎn)制度的國(guó)家，1961年印度成為第二個(gè)建立存款保險(xiǎn)制度的國(guó)家，而存款保險(xiǎn)制度得到國(guó)際認(rèn)可并大規(guī)模建立則在20世紀(jì)90年代以后，與世界銀行業(yè)危機(jī)次數(shù)相關(guān)性較強(qiáng)。80年代各國(guó)銀行所統(tǒng)計(jì)的嚴(yán)重系統(tǒng)性銀行危機(jī)達(dá)到45次，90年代全球爆發(fā)了63次嚴(yán)重的銀行危機(jī)。與此對(duì)應(yīng)，1990年只有34個(gè)國(guó)家建立存款保險(xiǎn)制度，XX年達(dá)到71個(gè)國(guó)家，增長(zhǎng)209%。進(jìn)入21世紀(jì)，陸續(xù)有32個(gè)國(guó)家建立存款保險(xiǎn)制度，在XX年金融危機(jī)后建立存款保險(xiǎn)制度的國(guó)家數(shù)目占這些國(guó)家數(shù)的44.1%。

目前美國(guó)的存款保險(xiǎn)由美國(guó)存款保險(xiǎn)公司(fdic)統(tǒng)一運(yùn)作和管理，1950年《銀行法》賦予其相對(duì)獨(dú)立法律地位，直接對(duì)國(guó)會(huì)負(fù)責(zé)。美國(guó)實(shí)行強(qiáng)制與自愿結(jié)合的存款保險(xiǎn)制度，用以降低銀行的逆向選擇對(duì)存款保險(xiǎn)制度的不利影響。由于參保銀行相比未參保銀行有更好的競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，目前大部分存款機(jī)構(gòu)，包括國(guó)民銀行、州注冊(cè)銀行、住房?jī)?chǔ)蓄銀行、儲(chǔ)蓄協(xié)會(huì)、外國(guó)銀行在美分支機(jī)構(gòu)都加入了存款保險(xiǎn)。存款保險(xiǎn)涵蓋了大部分的存款品種，但對(duì)于股權(quán)、債券、互助基金、生命保險(xiǎn)、年金、市政債券、保管箱、國(guó)債以及國(guó)庫(kù)券等不予保障，對(duì)本國(guó)銀行的國(guó)外分支也不予保障。聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司按賬戶確定保險(xiǎn)限額，每個(gè)存款人在同一家投保機(jī)構(gòu)按同一類(lèi)型賬戶合并計(jì)算的存款保險(xiǎn)限額為25萬(wàn)美元，并可隨著經(jīng)濟(jì)形勢(shì)及通貨膨脹進(jìn)行調(diào)整。

自1934年建立fdic后，1980年之前是存款保險(xiǎn)制度平穩(wěn)發(fā)展的時(shí)期。1981年以后，隨著美國(guó)金融改革的深入與銀行業(yè)發(fā)展，存款保險(xiǎn)制度進(jìn)行了多次改革。這些改革包括不斷提高存款保險(xiǎn)限額以應(yīng)對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展與通貨膨脹、采用風(fēng)險(xiǎn)差異費(fèi)率以減少道德風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生、確立存款保險(xiǎn)基金儲(chǔ)備比例的浮動(dòng)區(qū)間以緩解周期性危機(jī)壓力、擴(kuò)大存款保險(xiǎn)限額、返還保費(fèi)減少銀行負(fù)擔(dān)以及進(jìn)一步擴(kuò)大fdic監(jiān)管與處理銀行的權(quán)力。美國(guó)聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司多年來(lái)的運(yùn)作實(shí)踐證明這一模式基本上實(shí)現(xiàn)了維護(hù)金融系統(tǒng)穩(wěn)定和保持公眾信心的目標(biāo)，成為其他國(guó)家設(shè)計(jì)存款保險(xiǎn)制度的樣本。

fdic具有明顯的監(jiān)督管理職能。美國(guó)存款保險(xiǎn)最大特點(diǎn)在于fdic具有強(qiáng)大的監(jiān)管職能，fdic目前是州非聯(lián)儲(chǔ)成員銀行的主監(jiān)管者，同時(shí)是所有參加存款保險(xiǎn)的銀行與儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)的輔監(jiān)管者。

存款保險(xiǎn)制度有效降低了銀行倒閉數(shù)量。20世紀(jì)20年代，美國(guó)每年平均倒閉銀行500家左右，“大蕭條”使得銀行倒閉數(shù)在30年代初上升為XX家。1933年銀行倒閉數(shù)達(dá)到3000家左右，同年聯(lián)邦存款保險(xiǎn)制度建立，有效提供了銀行救助，降低了銀行倒閉數(shù)量。在最初的XX年里，美國(guó)每年倒閉的銀行大約有50家;其后從1945年—1980年，平均每年只有5家左右銀行倒閉。

篇2

利率浮動(dòng)空間可能更大

從各國(guó)的經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，利率市場(chǎng)化往往導(dǎo)致更加激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，由此市場(chǎng)存款利率上升，貸款利率下降，商業(yè)銀行利潤(rùn)空間被擠壓。為了防止出現(xiàn)銀行不良貸款增多和資產(chǎn)貶值帶來(lái)的擠兌危機(jī)，各國(guó)一般都會(huì)建立存款保險(xiǎn)制度。

中國(guó)央行去年6月開(kāi)始打開(kāi)存款浮動(dòng)區(qū)間，開(kāi)閘利率市場(chǎng)化，當(dāng)然不能讓各銀行挾帶著廣大儲(chǔ)戶光著膀子沖鋒陷陣。央行于2012年6月7日宣布，從6月8日起，金融機(jī)構(gòu)存款利率浮動(dòng)區(qū)間的上限調(diào)整為基準(zhǔn)利率的1.1倍。存款利率市場(chǎng)化改革正式啟動(dòng)。以10萬(wàn)元一年定期存款為例，央行目前基準(zhǔn)利率為3%，利息為3000元；而銀行執(zhí)行上浮10%政策，儲(chǔ)戶一年的利息收入將達(dá)到3300元。

一石激起千層浪，消息一出，銀行迅速劃分為三個(gè)陣營(yíng)：國(guó)有大型商業(yè)銀行（工、建、農(nóng)、中、交、郵儲(chǔ)）、股份制商業(yè)銀行和區(qū)域性銀行。其中，國(guó)有大型商業(yè)銀行網(wǎng)點(diǎn)密集，存款資源相對(duì)豐富，在一定程度上保持攻守同盟，如一年期以下定期存款利率上浮比例均不到10%的上限，而是在8%附近。存款資源歷來(lái)稀缺的股份制商業(yè)銀行對(duì)存款爭(zhēng)奪較為激烈，對(duì)于一年期以下定期存款利率上浮到頂。城商行、農(nóng)商行、農(nóng)信社等區(qū)域性銀行由于業(yè)務(wù)規(guī)模擴(kuò)張的沖動(dòng)，也在第一時(shí)間選擇了所有期限存款利率上浮到頂?shù)募みM(jìn)策略。

隨著攬儲(chǔ)價(jià)格戰(zhàn)的持續(xù)，一些銀行迫于存款壓力，也出現(xiàn)改換陣營(yíng)的情況。今年，交通銀行將所有期限存款利率上浮比例上調(diào)至10%。而此前，該行與四大行保持一致的存款定價(jià)策略，即一年期定存利率上浮0.25個(gè)百分點(diǎn)（而非上浮到頂?shù)?.30個(gè)百分點(diǎn)）。另外，也有中小銀行對(duì)于客戶的“身家”進(jìn)行區(qū)別定價(jià)。

利率價(jià)格戰(zhàn)愈演愈烈，并有更加激烈之勢(shì)。隨著國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)逐漸激烈，更多的銀行開(kāi)始偏重于風(fēng)險(xiǎn)加大的中小企業(yè)貸款等業(yè)務(wù)，如此一來(lái)，“大而不倒”的國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行也可能會(huì)出現(xiàn)倒閉的可能。

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)中國(guó)銀行業(yè)研究中心主任郭田勇認(rèn)為，在銀行利率市場(chǎng)化進(jìn)程中，如果存款保險(xiǎn)制度繼續(xù)缺失甚至不完善，那么，不是有些中小商業(yè)銀行因?yàn)閮?chǔ)戶缺少安全感，使之存款過(guò)少而無(wú)法生存下去；就是有些膽大妄為的銀行以高利吸引儲(chǔ)戶而過(guò)度投機(jī)，造成商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)約束機(jī)制弱化，弱化了市場(chǎng)約束。

近日國(guó)務(wù)院相關(guān)金融工作會(huì)議上還提出，要讓更多的民間資本和民營(yíng)金融機(jī)構(gòu)進(jìn)入銀行業(yè)，如果沒(méi)有存款保險(xiǎn)制度，民間資本和民營(yíng)金融進(jìn)入銀行業(yè)可能存在較大的后顧之憂，儲(chǔ)戶也未必放心在這些銀行存款。

可以預(yù)見(jiàn)的是，建立存款保險(xiǎn)制度之后，商業(yè)銀行間的差異化將更加明顯，利率市場(chǎng)化的進(jìn)程加快，未來(lái)存貸款利率的浮動(dòng)空間將遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于目前。

不過(guò)，也有專(zhuān)家擔(dān)憂，如果只是負(fù)責(zé)為商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)埋單，存款保險(xiǎn)制度會(huì)助長(zhǎng)后者的道德風(fēng)險(xiǎn)。復(fù)旦大學(xué)金融研究中心主任孫立堅(jiān)表示，大多數(shù)國(guó)家和地區(qū)的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)都有風(fēng)險(xiǎn)管控職能，比如在美國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)除負(fù)責(zé)賠付外，還具備對(duì)銀行重組甚至監(jiān)管等廣泛的功能，投保銀行有任何污點(diǎn)，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)一清二楚，同時(shí)保費(fèi)也區(qū)別對(duì)待，商業(yè)銀行要為違反道德運(yùn)作增加更多的成本。

保障存款人權(quán)益

所謂存款保險(xiǎn)制度，是指銀行等存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)按照一定比例標(biāo)準(zhǔn)向特定機(jī)構(gòu)繳納一定保險(xiǎn)金，當(dāng)自身發(fā)生危機(jī)時(shí)（如兌付風(fēng)險(xiǎn)、破產(chǎn)等），由存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)通過(guò)資金援助等方式來(lái)保障其清償能力的一項(xiàng)制度。在這一制度下，一旦銀行發(fā)生破產(chǎn)倒閉等事件，儲(chǔ)戶存放在銀行的資金不至于顆粒無(wú)收。

存款保險(xiǎn)制度并不是新生事物。1929-1932年的金融危機(jī)中，美國(guó)先后有近萬(wàn)家商業(yè)銀行受沖擊倒閉，存款人損失嚴(yán)重。1933年，美國(guó)通過(guò)《銀行法》，據(jù)此設(shè)立了聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司，為已投保銀行和儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)的存款人提供保護(hù)，目前為大多數(shù)存款賬戶提供10萬(wàn)美元全額保險(xiǎn)，部分退休賬戶達(dá)到25萬(wàn)美元，超出限額的按比例賠付。

在2008年的金融危機(jī)中，美國(guó)有數(shù)十家商業(yè)銀行轟然倒下，如果沒(méi)有存款保險(xiǎn)公司“兜底”，必定引發(fā)更大的恐慌。目前，在金融穩(wěn)定理事會(huì)的24個(gè)成員國(guó)（地區(qū)）中，只有南非、沙特阿拉伯和中國(guó)沒(méi)有建立。

在我國(guó)，國(guó)家一直作為金融機(jī)構(gòu)的最后擔(dān)保人，實(shí)行的是隱性存款保險(xiǎn)制度，這也是老百姓對(duì)銀行有天然信任感的原因所在。但這并不代表金融機(jī)構(gòu)就不存在經(jīng)營(yíng)危機(jī)，1998年，受亞洲金融危機(jī)沖擊，海南發(fā)展銀行因嚴(yán)重支付能力不足而關(guān)閉，境內(nèi)居民在該銀行的儲(chǔ)蓄存款本金及合法利息，最后由人民銀行指定工商銀行保證支付。此后發(fā)生在河北省肅寧縣的尚村農(nóng)信社破產(chǎn)案，最后同樣由央行指定其他商業(yè)銀行予以救濟(jì)。

在存款保險(xiǎn)制度下，金融機(jī)構(gòu)將自身兌付風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁給存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，必須支付一定的保險(xiǎn)金。

值得注意的是，存款保險(xiǎn)制度在全球通行的一個(gè)做法是，只對(duì)自然人存款承擔(dān)賠付責(zé)任，企業(yè)存款不在賠付范疇之內(nèi)。并且，隨保對(duì)象是儲(chǔ)戶的各類(lèi)存款，但不包括在銀行購(gòu)買(mǎi)的理財(cái)產(chǎn)品或其他投資產(chǎn)品。

不過(guò)，從去年開(kāi)始，我國(guó)利率市場(chǎng)化的進(jìn)程在進(jìn)一步加快，而存款保險(xiǎn)制度是利率市場(chǎng)化的重要組成部分。央行重申，要穩(wěn)步推進(jìn)利率市場(chǎng)化，存款保險(xiǎn)制度是這一過(guò)程中的一個(gè)重要環(huán)節(jié)，因?yàn)殂y行業(yè)在確定存款利率方面的競(jìng)爭(zhēng)加劇很可能導(dǎo)致銀行利潤(rùn)下降。最終，競(jìng)爭(zhēng)可能導(dǎo)致某些小型銀行破產(chǎn)。

郭田勇表示，存款保險(xiǎn)制度有處置金融風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)金融穩(wěn)定的職能，也是金融監(jiān)管體系的重要組成部分。

最多可能賠付50萬(wàn)元

銀行倒閉？絕大多數(shù)在國(guó)內(nèi)銀行存款的人從未考慮過(guò)這個(gè)問(wèn)題，因此，他們也從不擔(dān)心自己存在銀行的錢(qián)有可能拿不回來(lái)。

現(xiàn)在，這種觀念要換一換了。央行日前《2013年中國(guó)金融穩(wěn)定報(bào)告》稱(chēng)，建立存款保險(xiǎn)制度的各方面條件已經(jīng)具備，內(nèi)部已達(dá)成共識(shí)，可擇機(jī)出臺(tái)并組織實(shí)施。

什么意思呢？通俗理解就是，國(guó)家不再為儲(chǔ)戶在商業(yè)銀行的存款兜底，允許銀行破產(chǎn)倒閉，一旦有銀行破產(chǎn)，儲(chǔ)戶的存款將由存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)賠償，但賠償有一定限額。根據(jù)目前透露的消息，儲(chǔ)戶在單個(gè)銀行的存款，最大賠付額度可能是50萬(wàn)元，超過(guò)這一限額的存款部分，將得不到賠償。

按照央行計(jì)劃的50萬(wàn)元限額，實(shí)行存款保險(xiǎn)制度之后，假如儲(chǔ)戶在單一銀行的存款不高于50萬(wàn)元，萬(wàn)一銀行破產(chǎn)倒閉，儲(chǔ)戶將獲得與實(shí)際存款金額相等的全額賠償；如果存款超過(guò)50萬(wàn)元，則最多獲賠50萬(wàn)元，超出部分或者不能獲得賠付，或者像美國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣一樣，按一定比例賠付。

此外，限額保險(xiǎn)賠付金額究竟是包括本金和利息在內(nèi)，還是只賠付本金，目前尚無(wú)明確信息。

杭州某國(guó)有銀行理財(cái)經(jīng)理說(shuō)，建立存款保險(xiǎn)制度，儲(chǔ)戶一定要做好兩個(gè)轉(zhuǎn)變，一是觀念轉(zhuǎn)變，不能再迷信銀行不會(huì)倒閉了，要有風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，把銀行當(dāng)作一般企業(yè)來(lái)看待，經(jīng)營(yíng)得不好，一樣會(huì)關(guān)門(mén)。二是儲(chǔ)蓄方式轉(zhuǎn)變，大額存款盡量分開(kāi)存放，也就是雞蛋要放在不同的籃子里。這樣萬(wàn)一一家銀行發(fā)生風(fēng)險(xiǎn)，也不至于損失過(guò)大。

篇3

存款保險(xiǎn)制度最初起源于美國(guó)。1929年，美國(guó)遭遇空前嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)危機(jī)，引發(fā)了銀行連鎖倒閉的風(fēng)潮，眾多存戶損失慘重。為保護(hù)銀行和存款人的利益,恢復(fù)公眾對(duì)銀行體系的信心，美國(guó)國(guó)會(huì)于1933年通過(guò)《格拉斯—斯蒂格爾法》,并成立了聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司。

二、存款保險(xiǎn)制度的作用

存款保險(xiǎn)制度的積極作用主要是防范銀行擠兌風(fēng)險(xiǎn),保護(hù)存款人的合法利益,維護(hù)金融秩序的穩(wěn)定,提高金融監(jiān)管水平。存款保險(xiǎn)制度的理論基礎(chǔ)是這種制度有助于避免“囚徒困境”問(wèn)題導(dǎo)致的銀行擠兌風(fēng)潮。同時(shí)，存款保險(xiǎn)制度還能有效地防止單個(gè)銀行倒閉的局部風(fēng)險(xiǎn)演化為銀行體系風(fēng)險(xiǎn)。但是,存款保險(xiǎn)制度又是一把雙刃劍,其弊端主要是會(huì)導(dǎo)致道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇問(wèn)題,其結(jié)果可能是更多的銀行破產(chǎn)和更頻繁的系統(tǒng)性危機(jī)。

三、我國(guó)建立存款保險(xiǎn)制度的必要性

1、作為高風(fēng)險(xiǎn)的銀行需要存款保險(xiǎn)制度。銀行是一種高風(fēng)險(xiǎn)的特殊企業(yè)。其具有高杠率，其負(fù)債率普遍高于90%。同時(shí)其資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)不匹配，“借短貸長(zhǎng)”是銀行資金配置的特點(diǎn)。高風(fēng)險(xiǎn)企業(yè)的銀行業(yè)要求建立存款保險(xiǎn)法律制度。我國(guó)四大國(guó)有商業(yè)銀行的資本金嚴(yán)重不足,遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于《巴塞爾協(xié)議》規(guī)定的8%的最低資本充足率。一旦銀行發(fā)生危機(jī)甚至出現(xiàn)破產(chǎn)清理，這會(huì)直接有損存款人的利益。如果商業(yè)銀行參加了存款保險(xiǎn)制度,在出現(xiàn)問(wèn)題時(shí)社會(huì)公眾利益由存款保險(xiǎn)公司來(lái)保護(hù)。這樣不但合理的保護(hù)了存款人的利益。而且避免銀行擠兌的發(fā)生,進(jìn)而穩(wěn)定了金融市場(chǎng)。

2、居民巨額儲(chǔ)蓄需要存款保險(xiǎn)制度。2006年底全部金融機(jī)構(gòu)本外幣存款余額348065億元,其中城鄉(xiāng)居民儲(chǔ)蓄存款就有166617億元，因此建立存款保險(xiǎn)制度,就是保護(hù)存款人的利益,特別是中小儲(chǔ)戶的利益。

3、現(xiàn)行隱性存款保護(hù)的弊端需要建立存款保險(xiǎn)制度。雖然我國(guó)沒(méi)有建立顯性的存款保險(xiǎn)制度,但政府一直對(duì)存款安全履行暗含的擔(dān)保責(zé)任,實(shí)際上是實(shí)行了隱性的存款保險(xiǎn)制度。無(wú)論是向國(guó)有商業(yè)銀行注資,還是向被關(guān)閉金融機(jī)構(gòu)提供再貨款，都可以看作是政府為廣大存款人提供了一種暗含的“存款保險(xiǎn)服務(wù)”。這種現(xiàn)行的隱性存款保險(xiǎn)制度雖然在較長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)保護(hù)了存款者利益，但是隨著我國(guó)金融創(chuàng)新的進(jìn)一步深化,我國(guó)長(zhǎng)期實(shí)行的隱性存款保險(xiǎn)制度顯示固有的局限性。

（1）這種隱性存款保護(hù)帶來(lái)更大的道德風(fēng)險(xiǎn)。因?yàn)榇婵钫呦嘈陪y行虧損后,國(guó)家會(huì)作為其強(qiáng)大的后盾。因而導(dǎo)致存款者在選擇開(kāi)戶銀行時(shí)不關(guān)注開(kāi)戶銀行的風(fēng)險(xiǎn)狀況,存款時(shí)很少考慮銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)等問(wèn)題。這無(wú)形中削弱了對(duì)存款銀行的監(jiān)管作用,助長(zhǎng)了其高風(fēng)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)的行為。

（2）它不利于銀行市場(chǎng)的公平競(jìng)爭(zhēng)。一直以來(lái),我國(guó)四大國(guó)有商業(yè)銀行有國(guó)家信用作保障,存款者不用擔(dān)心銀行倒閉會(huì)給自己帶來(lái)?yè)p失,但這會(huì)加大了其他銀行的籌資成本。因此中小商業(yè)銀行受到其壟斷地位的限制,這不利于中小商業(yè)銀行與四大國(guó)有銀行競(jìng)爭(zhēng)的公平性。同時(shí)在未來(lái)的銀行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中,中小銀行還要受到外資銀行的沖擊,其生存條件更加困難。因此建立存款保險(xiǎn)制度會(huì)淡化四大國(guó)有銀行的特殊優(yōu)勢(shì),有利于營(yíng)造相對(duì)公平的競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境。

4、我國(guó)建立存款保險(xiǎn)制度時(shí)機(jī)已成熟。

（1）我國(guó)經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展，銀行的經(jīng)營(yíng)狀況好轉(zhuǎn)，為存款保險(xiǎn)制度提供了良好的經(jīng)濟(jì)環(huán)境。世界上有許多國(guó)家是在經(jīng)濟(jì)發(fā)展下滑、銀行危機(jī)爆發(fā)以后再建立存款保險(xiǎn)制度,不僅成本高、風(fēng)險(xiǎn)大,還會(huì)進(jìn)一步加重銀行負(fù)擔(dān),甚至導(dǎo)致存款保險(xiǎn)制度剛剛建立就要面臨危機(jī)。在經(jīng)濟(jì)處于景氣的時(shí)候建立存款保險(xiǎn)制度，不僅可以降低成本，減少風(fēng)險(xiǎn)，還可以起到預(yù)防危機(jī)的積極作用。

（2）嚴(yán)格的銀監(jiān)會(huì)是建立存款保險(xiǎn)制度的必要條件。銀監(jiān)會(huì)成立以來(lái),我國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管水平有了很大的提高,為存款保險(xiǎn)制度建立奠定了良好的基礎(chǔ)。

（3）近年來(lái),國(guó)有商業(yè)銀行相繼實(shí)施了注資、不良資產(chǎn)剝離、上市等改革措施,整體經(jīng)營(yíng)水平有了很大的提高。國(guó)有銀行不良資產(chǎn)政策性大規(guī)模集中處置工作已接近尾聲,金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出機(jī)制也在建立之中。

存款保險(xiǎn)制度在國(guó)際上雖然是一項(xiàng)比較成熟的制度,但對(duì)于我國(guó)而言仍是一個(gè)新事物。該制度本身在發(fā)揮著重要作用的同時(shí)又存在著某些弊端。因此，我國(guó)要建立存款保險(xiǎn)制度必須根據(jù)實(shí)際國(guó)情，同時(shí)借鑒其他國(guó)家該制度推行的情況來(lái)分析建立存款保險(xiǎn)制度應(yīng)該注意的問(wèn)題。建立我國(guó)存款保險(xiǎn)制度，我們拭目以待。

參考文獻(xiàn)：

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篇4

關(guān)鍵詞：存款保險(xiǎn)制度；顯性；金融穩(wěn)定

一、存款保險(xiǎn)制度的概念和分類(lèi)

（一）存款保險(xiǎn)制度的概念

所謂存款保險(xiǎn)制度就是投保的存款機(jī)構(gòu)向存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)繳納保險(xiǎn)費(fèi)，對(duì)存款進(jìn)行保險(xiǎn)。當(dāng)存款機(jī)構(gòu)資金周轉(zhuǎn)不靈甚至破產(chǎn)時(shí)，存款機(jī)構(gòu)可以依據(jù)保險(xiǎn)合同，從存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)得到補(bǔ)償?shù)囊环N制度安排。存款保險(xiǎn)制度旨在為金融機(jī)構(gòu)提供一張安全網(wǎng)。銀行體系有其脆弱性，其中一個(gè)表現(xiàn)方面是危機(jī)在體系內(nèi)極易擴(kuò)散。因此為了防止一家銀行倒閉使存款人對(duì)整個(gè)金融機(jī)構(gòu)失去信心而發(fā)生金融恐慌和經(jīng)濟(jì)危機(jī)，存款保險(xiǎn)制度日益成為各國(guó)金融安全體系的重要組成部分，對(duì)各國(guó)的金融體系起到強(qiáng)有力的保障作用。

（二）存款保險(xiǎn)制度的分類(lèi)

按照存款保險(xiǎn)制度的治理結(jié)構(gòu)劃分，可以將存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)分為政府機(jī)構(gòu)、私有化機(jī)構(gòu)和官方與私人混合體。其中，由政府出資組建存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的稱(chēng)為政府機(jī)構(gòu)，私有化機(jī)構(gòu)是指投保銀行共同組建，而沒(méi)有政府的援助，當(dāng)銀行出現(xiàn)危機(jī)的時(shí)候，該機(jī)構(gòu)出面幫助。按照存款機(jī)構(gòu)的加入方式劃分，可以將存款保險(xiǎn)制度分為強(qiáng)制性和自愿性。強(qiáng)制型是指投保已被納入法律，存款機(jī)構(gòu)必須參與投保。而自愿性是指存款機(jī)構(gòu)投保與否不受到法律的約束，可以根據(jù)自己的實(shí)際情況來(lái)決定，存在一定的自由行和隨機(jī)性。按照存款保險(xiǎn)制度的保險(xiǎn)額度劃分，可以將存款保險(xiǎn)制度分為全額保險(xiǎn)和承保限制的保險(xiǎn)。全額保險(xiǎn)是對(duì)存款機(jī)構(gòu)的所有存款進(jìn)行保險(xiǎn)，限額保險(xiǎn)是對(duì)存款有保險(xiǎn)的最高上限。

二、我國(guó)隱形存款保險(xiǎn)制度存在的問(wèn)題

我國(guó)目前是隱性的存款保險(xiǎn)制度，存在三個(gè)方面的問(wèn)題。

（一）制度設(shè)計(jì)不合理

《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》規(guī)定，對(duì)商業(yè)銀行產(chǎn)生信用危機(jī)，嚴(yán)重影響存款人的利益時(shí)，國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)可以對(duì)該銀行實(shí)行接管、解散和破產(chǎn)三種方式?！渡虡I(yè)銀行法》只給出了立法和方式，但具體的處理程序卻沒(méi)有提出。因此當(dāng)金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)危機(jī)時(shí)，沒(méi)有已有的程序和制度來(lái)參考，在保護(hù)債權(quán)人利益時(shí)會(huì)出現(xiàn)不一致和不及時(shí)的問(wèn)題。

（二）資金來(lái)源不合理

由于隱性存款保險(xiǎn)制度沒(méi)有基金，政府必須解決資金來(lái)源問(wèn)題，若資金來(lái)源于政府預(yù)算，立法和實(shí)施將會(huì)是一個(gè)很漫長(zhǎng)的過(guò)程；若資金來(lái)源與中央銀行貸款，而央行的資金是來(lái)源于中央財(cái)政的，實(shí)際上就是運(yùn)用財(cái)政資源來(lái)解決危機(jī)中金融機(jī)構(gòu)的支付風(fēng)險(xiǎn)，是用納稅人的錢(qián)來(lái)化解支付防線，過(guò)多地使用這種方法必定會(huì)將金融風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)化為財(cái)政風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)整個(gè)國(guó)民經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展造成嚴(yán)重的損害。

（三）銀行競(jìng)爭(zhēng)不公平

隱性的存款保險(xiǎn)制度其實(shí)就是國(guó)家為保障，為后盾，在這種解釋下，四大國(guó)有銀行（包括中國(guó)工商銀行，中國(guó)農(nóng)業(yè)銀行、中國(guó)銀行、中國(guó)建設(shè)銀行）的安全系數(shù)無(wú)形之中就提高了很多，公眾對(duì)國(guó)家的信任轉(zhuǎn)而投向四大國(guó)有銀行，存款人會(huì)認(rèn)為商業(yè)銀行比中小銀行更安全，會(huì)紛紛把資金存入國(guó)有商業(yè)銀行，這在客觀上會(huì)形成大型商業(yè)銀行的壟斷。而中小銀行的發(fā)展嚴(yán)重受到威脅，由此可見(jiàn)，隱性存款保險(xiǎn)制度為銀行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)注入了不公平的環(huán)境。

三、我國(guó)建立顯性存款保險(xiǎn)制度的建議

（一）健全的法律支持

外國(guó)的經(jīng)驗(yàn)表明，要建立行之有效的存款保險(xiǎn)制度，要有健全的法律來(lái)支撐制度的發(fā)展。美國(guó)國(guó)會(huì)于1933年通過(guò)《格拉斯—斯蒂格爾法》。在該法的引導(dǎo)下，1934年，美國(guó)建立了聯(lián)邦存款保險(xiǎn)制度。印度于1961年12月頒布《存款保險(xiǎn)公司法》使存款保險(xiǎn)制度的建立有章可循。終于1962年印度存款保險(xiǎn)公司建立。加拿大國(guó)會(huì)于1967通過(guò)《1967年加拿大存款保險(xiǎn)公司法》，并據(jù)此在當(dāng)年成立了加拿大存款保險(xiǎn)公司。根據(jù)1979年銀行法，英國(guó)于1982年建立了存款保護(hù)局，標(biāo)志著英國(guó)存款保險(xiǎn)制度的建立與實(shí)施。因此，我國(guó)在建立存款保險(xiǎn)制度時(shí)也必須用法律的形式來(lái)明確存款保險(xiǎn)制度的基本事項(xiàng)。包括：存款保險(xiǎn)制度的宗旨；存款保險(xiǎn)制度的治理結(jié)構(gòu)；存款機(jī)構(gòu)加入的方式；存款保險(xiǎn)基金的籌資安排；存款保險(xiǎn)的范圍；保險(xiǎn)存款的種類(lèi)；存款保險(xiǎn)的保護(hù)程度等等。

（二）合理的治理結(jié)構(gòu)

從我國(guó)的現(xiàn)實(shí)出發(fā)，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)應(yīng)該由財(cái)政部、央行、投保金融機(jī)構(gòu)三方共同出資，并且接受中央銀行的領(lǐng)導(dǎo)，但是又獨(dú)立于中央銀行和銀監(jiān)會(huì)。一直以來(lái)國(guó)家信用擔(dān)當(dāng)?shù)碾[性存款保險(xiǎn)制度使國(guó)家財(cái)政負(fù)擔(dān)過(guò)重，不利于市場(chǎng)化競(jìng)爭(zhēng)，而且由此帶來(lái)的道的風(fēng)險(xiǎn)是巨大的。而直接建立私人機(jī)構(gòu)，過(guò)大的成本可能會(huì)影響機(jī)構(gòu)的運(yùn)行。

（三）明確的投保方式

境內(nèi)所有存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)都可以在存款保險(xiǎn)的范圍內(nèi)，包括國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行、郵政儲(chǔ)蓄銀行和外資銀行在華機(jī)構(gòu)。對(duì)于農(nóng)村信用合作社，因其資產(chǎn)狀況不良，且我國(guó)存款保險(xiǎn)制度剛剛建立，可以先將其排除在外?？v觀各國(guó)投保方式，主要有兩種：一是自愿式，二是政府強(qiáng)制式。中國(guó)在選擇自己的投保形式時(shí)，應(yīng)該在借鑒外國(guó)先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)的同時(shí)，適當(dāng)考慮到本國(guó)的情況，選擇真正適合自己的方式，因此中國(guó)的存款保險(xiǎn)應(yīng)該采取強(qiáng)制性的投保模式。

（四）精準(zhǔn)的保險(xiǎn)額度與保險(xiǎn)費(fèi)率

根據(jù)保險(xiǎn)額度，可以將存款保險(xiǎn)制度分為全額保險(xiǎn)和限額保險(xiǎn)。中國(guó)的基本國(guó)情就是居民投資渠道單一，金融資產(chǎn)主要表現(xiàn)為銀行存款，并且中國(guó)居民儲(chǔ)蓄存款的意識(shí)比較強(qiáng)烈，為了保護(hù)中小存款人的利益，我國(guó)可以應(yīng)該采取全額保險(xiǎn)。

統(tǒng)一費(fèi)率的優(yōu)勢(shì)是操作簡(jiǎn)單，缺點(diǎn)是保費(fèi)的支付與投保銀行的財(cái)務(wù)狀況和資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)脫節(jié)，同樣規(guī)模但分享較大的銀行并不需要付出更多的保險(xiǎn)費(fèi)率，這會(huì)刺激偏好冒險(xiǎn)的銀行追求高風(fēng)險(xiǎn)、高收益、從未誘發(fā)道德風(fēng)險(xiǎn)。差別費(fèi)率能夠克服以上的問(wèn)題。

隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)金融改革深化與世界經(jīng)濟(jì)金融一體化演進(jìn)，我國(guó)金融穩(wěn)定面臨更多更復(fù)雜的挑戰(zhàn)。因此建立顯性存款保險(xiǎn)制度迫在眉睫。聯(lián)系我國(guó)國(guó)情，建立一個(gè)符合有中國(guó)特色的，為銀行業(yè)化解風(fēng)險(xiǎn)，穩(wěn)定金融秩序方面起到良好作用的存款保險(xiǎn)制度是我們的共同心愿。

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篇5

1我國(guó)建立銀行存款保險(xiǎn)制度的海外模式借鑒

存款保險(xiǎn)制度作為保護(hù)存款人利益的一項(xiàng)基本制度，已在全世界范圍內(nèi)普遍采用。目前，所有發(fā)達(dá)國(guó)家和大部分發(fā)展中國(guó)家和地區(qū)都建立了自己的存款保險(xiǎn)制度。這些國(guó)家多年的實(shí)踐證明。良好的存款保險(xiǎn)制度，在提高公眾對(duì)金融機(jī)構(gòu)信心、形成有效市場(chǎng)退出機(jī)制、減輕政府負(fù)擔(dān)、降低金融風(fēng)險(xiǎn)、維護(hù)金融安全等方面發(fā)揮了巨大作用。世界上主要國(guó)家的存款保險(xiǎn)制度的運(yùn)行方式如表1所示。

可以看出。世界各國(guó)的銀行存款保險(xiǎn)制度在投保方式、費(fèi)率制度、承保存款價(jià)值、資金來(lái)源和與監(jiān)管部門(mén)的隸屬關(guān)系等方面都存在很大差別。各國(guó)在建立存款保險(xiǎn)制度時(shí)通?？紤]的因素主要有組織形式、投保方式、費(fèi)率制度、承保存款限額等。在建立適合中國(guó)國(guó)情的存款保險(xiǎn)制度時(shí)，我們也從這幾個(gè)方面考慮。

2我國(guó)銀行存款保險(xiǎn)制度建立的構(gòu)想

2.1組織形式

目前，世界各國(guó)存款保險(xiǎn)制度的體制結(jié)構(gòu)盡管存在諸多差異，但是在中央或聯(lián)邦級(jí)高度集中統(tǒng)一的實(shí)行存款保險(xiǎn)制度這一點(diǎn)上是完全一致的，這是由金融存款保險(xiǎn)制度業(yè)務(wù)廣泛深入的滲透性和金融風(fēng)險(xiǎn)的全國(guó)性決定的。另外這種形式還可以集中財(cái)力、節(jié)省開(kāi)支、增強(qiáng)社會(huì)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的信心。因此，我國(guó)存款保險(xiǎn)制度的基本組織形式也必須高度集中統(tǒng)一，權(quán)利集中于中央，范圍覆蓋全國(guó)，統(tǒng)一組織，統(tǒng)一操作，即全國(guó)只設(shè)單一的、高度集中的和面向所有金融機(jī)構(gòu)的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。

2.2存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的模式選擇

我國(guó)建立存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)有三種模式可供選擇：第一，獨(dú)立型。存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)由單獨(dú)設(shè)立的機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)，獨(dú)立于中央銀行和保險(xiǎn)公司。其優(yōu)點(diǎn)是自成體系，獨(dú)立運(yùn)作，分工清楚。第二，附屬型。將存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)附屬在中央銀行體系內(nèi)或由中國(guó)人民保險(xiǎn)公司負(fù)責(zé)存款保險(xiǎn)工作。其優(yōu)點(diǎn)是機(jī)構(gòu)不需重新設(shè)立，運(yùn)作方便，缺點(diǎn)是給獨(dú)立運(yùn)作帶來(lái)困難，且易分工不清。第三，混合型。由中國(guó)人民銀行和中國(guó)人民保險(xiǎn)公司共同負(fù)責(zé)存款保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，中央銀行制定存款保險(xiǎn)法律法規(guī)并對(duì)投保機(jī)構(gòu)監(jiān)管，而中國(guó)人民保險(xiǎn)公司負(fù)責(zé)具體存款保險(xiǎn)業(yè)務(wù)。如收取保險(xiǎn)費(fèi)、支付賠償?shù)?。其?yōu)點(diǎn)是易于發(fā)揮兩個(gè)現(xiàn)存機(jī)構(gòu)的職能優(yōu)勢(shì)，降低運(yùn)營(yíng)成本，缺點(diǎn)是職責(zé)劃分不清，影響運(yùn)作效率。

基于我國(guó)金融體制不成熟的現(xiàn)狀，我國(guó)適宜于先附屬后獨(dú)立的模式：先采用附屬型或混合型設(shè)立起來(lái)，待存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)趨于成熟?？瑟?dú)立運(yùn)轉(zhuǎn)時(shí)，將其分離出來(lái)成為獨(dú)立的存款保險(xiǎn)組織，按商業(yè)化原則運(yùn)行。

2.3投保方式的選擇

存款保險(xiǎn)的投保方式有兩種：強(qiáng)制性與自愿性，二者各有優(yōu)缺點(diǎn)。從我國(guó)現(xiàn)實(shí)情況看，國(guó)有商業(yè)銀行即使完成了股份制改造，仍能憑國(guó)家信用擔(dān)保，處于特殊位置。因此，國(guó)有商業(yè)銀行出于降低經(jīng)營(yíng)成本的目的，極可能不投保。新建股份制商業(yè)銀行則分兩種情況：風(fēng)險(xiǎn)大的商業(yè)銀行為了轉(zhuǎn)嫁風(fēng)險(xiǎn)、求得安全，將加入保險(xiǎn)，而資產(chǎn)質(zhì)量較高、資本充足、抵御風(fēng)險(xiǎn)能力較強(qiáng)的商業(yè)銀行則不急于投保。因此，自愿投保方式極易導(dǎo)致逆向選擇。我們建議中國(guó)存款保險(xiǎn)制度的投保模式采用強(qiáng)制與自愿相結(jié)合的方式，對(duì)境內(nèi)的中資存款性金融機(jī)構(gòu)采取強(qiáng)制投保方式，對(duì)境內(nèi)外資銀行和境外中資銀行采取自愿投保方式。

2.4存款保險(xiǎn)費(fèi)率的確定

目前，大多數(shù)國(guó)家采用的是單一保險(xiǎn)費(fèi)率，各參保機(jī)構(gòu)按相同費(fèi)率向保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)繳納保費(fèi)。這種制度簡(jiǎn)化了保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的工作，但卻降低了各參保機(jī)構(gòu)的公平性和競(jìng)爭(zhēng)積極性。因?yàn)樵撝贫仁菍?duì)經(jīng)營(yíng)狀況差的金融機(jī)構(gòu)的反向補(bǔ)貼，不符合市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)公平競(jìng)爭(zhēng)的原則。所以，我國(guó)應(yīng)實(shí)行與各金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)狀況掛鉤的差別費(fèi)率制度。根據(jù)各銀行的資本充足率、貸款質(zhì)量、風(fēng)險(xiǎn)控制能力及經(jīng)營(yíng)服務(wù)水平等要素，將銀行劃分等級(jí)。實(shí)行不同的保險(xiǎn)費(fèi)率。借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)，中國(guó)的保險(xiǎn)費(fèi)率應(yīng)當(dāng)視投保機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)而有所差別?！昂细裾摺卑椿鶞?zhǔn)費(fèi)率繳納，“高風(fēng)險(xiǎn)者”另加風(fēng)險(xiǎn)費(fèi)率。“高風(fēng)險(xiǎn)者”可進(jìn)一步細(xì)分，并追加不同的風(fēng)險(xiǎn)費(fèi)率。這樣既體現(xiàn)了公平性，又增強(qiáng)了那些經(jīng)營(yíng)不善的金融機(jī)構(gòu)為了繼續(xù)享受低費(fèi)率而加強(qiáng)管理的積極性。但是由于目前我國(guó)存款保險(xiǎn)制度尚未建立，銀行體制也不夠健全，因此可以考慮先采用單一的保險(xiǎn)費(fèi)率制度，待條件成熟后，再采用差別保險(xiǎn)費(fèi)率。

2.5存款保險(xiǎn)的限額規(guī)定

若存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)對(duì)所有存款100％賠付，會(huì)降低存款人將資金從財(cái)務(wù)有問(wèn)題銀行提出的動(dòng)力，減少存款人尋找商業(yè)銀行財(cái)務(wù)狀況信息的需要。若部分賠付可使銀行管理保持誠(chéng)實(shí)，使存款持有人盡力獲取存款銀行的信息并對(duì)銀行進(jìn)行監(jiān)督，由此降低商業(yè)銀行進(jìn)行高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)操作帶來(lái)的道德風(fēng)險(xiǎn)。因此，為保持一定的風(fēng)險(xiǎn)性，形成銀行合理性的競(jìng)爭(zhēng)，西方發(fā)達(dá)國(guó)家對(duì)合乎條件的存款一般只實(shí)行部分保險(xiǎn)。

原則上，最高限額的設(shè)計(jì)應(yīng)在有效保護(hù)小存款者、防止系統(tǒng)性擠兌和減少道德風(fēng)險(xiǎn)之間尋求平衡。從量化指標(biāo)看，世界銀行的專(zhuān)家建議，對(duì)被保險(xiǎn)銀行每一存款人受保障存款的限額應(yīng)規(guī)定為人均國(guó)民產(chǎn)值的1到2倍?？紤]到我國(guó)的國(guó)家承受能力、維護(hù)儲(chǔ)蓄居民信心及防范道德風(fēng)險(xiǎn)的需要，國(guó)家存款保險(xiǎn)基金下的保障限額可以定為人均國(guó)民產(chǎn)值的3—4倍，并5年調(diào)整一次。

2.6我國(guó)存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在具體的操作過(guò)程中，還必須把握以下幾點(diǎn)

(1)設(shè)立嚴(yán)格的銀行存款保險(xiǎn)法律法規(guī)。并嚴(yán)格按相關(guān)法案的規(guī)定監(jiān)測(cè)投保銀行的經(jīng)營(yíng)狀況、資產(chǎn)負(fù)債情況、風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)，及時(shí)準(zhǔn)確的發(fā)現(xiàn)有問(wèn)題銀行，并迅速采取解決措施。(2)存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)在獲得最初的資金來(lái)源后，既要注意資金的安全性和流動(dòng)性，也應(yīng)關(guān)注資金的收益性。具體來(lái)說(shuō)，可以把保險(xiǎn)金分為兩部分：一部分用于救助有問(wèn)題的金融機(jī)構(gòu)或理賠存款人的存款。一部分投資于證券市場(chǎng)的國(guó)債、金融債、基金，獲取收益。(3)在金融體系出現(xiàn)問(wèn)題，理賠金額超出存款保險(xiǎn)部門(mén)的最大能力時(shí)，為維護(hù)金融體系的安全及存款保險(xiǎn)制度的信譽(yù)，應(yīng)以章法形式賦予存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)部分特殊權(quán)利，允許其向國(guó)家財(cái)政借款融資。

篇6

美國(guó)存款保險(xiǎn)制度黃金期

在19世紀(jì)末，美國(guó)國(guó)會(huì)就已經(jīng)開(kāi)始討論存款保險(xiǎn)的話題，1829?1917年期間，美國(guó)有14個(gè)州建立了存款保險(xiǎn)制度。美國(guó)真正的存款保險(xiǎn)制度始于20世紀(jì)30年代，美國(guó)國(guó)會(huì)于1933年通過(guò)了《格拉斯―斯蒂格爾法案》，1934年聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（英文簡(jiǎn)稱(chēng)FDIC）作為一家政府機(jī)構(gòu)成立，負(fù)責(zé)為銀行存款提供保險(xiǎn)，避免擠兌，開(kāi)創(chuàng)了世界存款保險(xiǎn)制度的先河。

美國(guó)聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司的數(shù)據(jù)顯示，從1934年到1980年的47年中，F(xiàn)DIC保險(xiǎn)的銀行破產(chǎn)數(shù)量總數(shù)為480家，平均每年有12家銀行破產(chǎn)，遠(yuǎn)低于1934年至2014年間平均每年破產(chǎn)50家銀行的水平。本階段美國(guó)存款保險(xiǎn)制度奏效的主要原因有三點(diǎn)：一是美國(guó)金融業(yè)實(shí)施嚴(yán)格的分業(yè)經(jīng)營(yíng)，銀行很少涉及證券、保險(xiǎn)業(yè)務(wù)，銀行交易賬戶資產(chǎn)在總資產(chǎn)中的占比極低；二是美國(guó)國(guó)內(nèi)實(shí)施嚴(yán)格的“Q條款”和金融管制，銀行不能為活期存款支付利息，并對(duì)銀行的跨區(qū)經(jīng)營(yíng)進(jìn)行限制，銀行面臨較低的利率風(fēng)險(xiǎn)；三是美國(guó)經(jīng)濟(jì)保持較快增長(zhǎng)，這個(gè)期間美國(guó)經(jīng)濟(jì)的平均增速為4.74%，因此，美國(guó)銀行業(yè)面臨著理性的宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境。

美國(guó)儲(chǔ)貸危機(jī)對(duì)存款保險(xiǎn)制度影響

20世紀(jì)70年代美國(guó)的高通脹（平均CPI高達(dá)7.5%）和高利率（聯(lián)邦基金利率超過(guò)10%）使得通過(guò)短期儲(chǔ)蓄存款融資但發(fā)放長(zhǎng)期固定利率房地產(chǎn)貸款的儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)所面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)驟升。1982年，美國(guó)國(guó)會(huì)通過(guò)一項(xiàng)法案，允許儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)投資安全和不安全的貸款，甚至可以投資垃圾債券。1986年，美國(guó)取消了規(guī)定存款利率上限的“Q條款”，這使得儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)有機(jī)會(huì)進(jìn)行激進(jìn)的高息攬存。資產(chǎn)負(fù)債期限的錯(cuò)配和存貸利率的倒掛（存款利率20%，貸款利率8%），使美國(guó)近30%的依靠吸收短期儲(chǔ)蓄存款，投放于房地產(chǎn)貸款的儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)陷入困境。1986?1995年期間，聯(lián)邦儲(chǔ)貸保險(xiǎn)公司（英文簡(jiǎn)稱(chēng)FSLIC）關(guān)閉了1043家儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)，超過(guò)20世紀(jì)80年代初期美國(guó)所有儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)總數(shù)的1/3。從1980年到1994年，F(xiàn)DIC也關(guān)閉或強(qiáng)行變賣(mài)了1600多家非信貸機(jī)構(gòu)的小銀行。截至1999年，所有銀行還款和資產(chǎn)證券化所得款最終結(jié)算結(jié)果顯示，美國(guó)政府共損失了1200億?1300億美元。救助儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)的巨額成本，最終導(dǎo)致了1987年的FSLIC資不抵債，并入FDIC。儲(chǔ)貸危機(jī)期間美國(guó)歷年破產(chǎn)銀行數(shù)量如圖1所示。

儲(chǔ)貸危機(jī)期間美國(guó)存款保險(xiǎn)制度失靈的原因有兩個(gè)方面。一是對(duì)儲(chǔ)貸機(jī)構(gòu)監(jiān)管不力，無(wú)法抑制其冒險(xiǎn)行為（過(guò)度投資高風(fēng)險(xiǎn)的商業(yè)房地產(chǎn)及不計(jì)成本地吸收儲(chǔ)蓄存款）的道德風(fēng)險(xiǎn)；二是利率市場(chǎng)化、高通脹、放松管制等宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境引發(fā)了金融市場(chǎng)的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，這超出了存款保險(xiǎn)制度的保險(xiǎn)范圍。

次貸危機(jī)對(duì)存款保險(xiǎn)制度沖擊

2007年4月，美國(guó)第二大次級(jí)抵押貸款公司――新世紀(jì)金融破產(chǎn)，標(biāo)志著次貸危機(jī)的爆發(fā)。次貸危機(jī)的蔓延，使重倉(cāng)次貸債券和相關(guān)衍生品債務(wù)擔(dān)保憑證（英文簡(jiǎn)稱(chēng)CDO）的投資銀行和大型商業(yè)銀行損失慘重。其中對(duì)美國(guó)金融體系沖擊最大的是2008年9月雷曼兄弟的破產(chǎn)，引發(fā)了超過(guò)6000億美元的債券違約，導(dǎo)致美國(guó)金融市場(chǎng)的動(dòng)蕩，加大了大型銀行交易賬戶的損失，使金融危機(jī)進(jìn)一步惡化。而同期FDIC的資本余額僅為346億美元，一家像華盛頓互惠銀行（存款1880億美元）的中型銀行破產(chǎn)即可耗盡FDIC的資本。在此背景下，美國(guó)政府推出巨額救助計(jì)劃，對(duì)“兩房”、美國(guó)國(guó)際集團(tuán)（英文簡(jiǎn)稱(chēng)AIG）、花旗、摩根大通等大型機(jī)構(gòu)注資超過(guò)3000億美元，才避免了金融危機(jī)的擴(kuò)散。盡管如此，自2007年以來(lái)，美國(guó)商業(yè)銀行總共破產(chǎn)了516家銀行，而且五大投行中貝爾斯登和美林證券被收購(gòu)，雷曼兄弟破產(chǎn)，美國(guó)股票市場(chǎng)和實(shí)體經(jīng)濟(jì)均遭受重創(chuàng)。次貸危機(jī)以來(lái)，美國(guó)歷年銀行破產(chǎn)數(shù)量如圖2所示。

次貸危機(jī)中美國(guó)存款保險(xiǎn)制度失靈的原因主要包含三個(gè)方面。一是在混業(yè)經(jīng)營(yíng)條件下，保險(xiǎn)和證券公司的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)會(huì)通過(guò)金融市場(chǎng)迅速傳遞到商業(yè)銀行的交易賬戶，導(dǎo)致銀行資產(chǎn)出現(xiàn)巨額減計(jì)，而保險(xiǎn)和證券公司的資產(chǎn)（債券、CDO、信用違約互換CDS等）并未保險(xiǎn)；二是大型銀行的資金來(lái)源中，近50%是非存款負(fù)債，主要是債券和票據(jù)等，這些非存款負(fù)債無(wú)需交納保費(fèi)，但卻面臨更大的市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；三是混業(yè)經(jīng)營(yíng)下，商業(yè)銀行交易賬戶和表外資產(chǎn)占比大幅上升，在金融市場(chǎng)動(dòng)蕩情況下，這些資產(chǎn)可能遭受巨額減計(jì)，使商業(yè)銀行承擔(dān)了比銀行賬戶更高的風(fēng)險(xiǎn)。

中國(guó)存款保險(xiǎn)制度應(yīng)當(dāng)緩行

目前，學(xué)者們對(duì)中國(guó)建立存款保險(xiǎn)制度進(jìn)行了大量的研究，支持建立存款保險(xiǎn)制度的理由主要有三個(gè)：一是有助于銀行承擔(dān)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，而不是由中央財(cái)政買(mǎi)單；二是當(dāng)前的隱性存款保險(xiǎn)由于不向銀行收取保費(fèi)而使其具有更大的道德風(fēng)險(xiǎn)；三是隱性存款保險(xiǎn)制度不利于銀行業(yè)的優(yōu)勝劣汰。筆者不同意以上觀點(diǎn)，認(rèn)為目前中國(guó)存款保險(xiǎn)制度應(yīng)當(dāng)緩行，主要理由如下。

一是中國(guó)目前市場(chǎng)化程度較低，土地、能源、資金（銀行）等生產(chǎn)要素均掌握在政府手中，中國(guó)經(jīng)濟(jì)主要面臨系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，而存款保險(xiǎn)制度無(wú)力應(yīng)對(duì)系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)，因此，中央政府比存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)更有能力應(yīng)對(duì)銀行破產(chǎn)的沖擊和擴(kuò)散。

二是絕大多數(shù)銀行的大股東都是中央政府或地方政府，即使建立存款保險(xiǎn)制度，當(dāng)銀行面臨破產(chǎn)時(shí)，政府仍然需要承擔(dān)銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。

三是由于絕大多數(shù)銀行的大股東是政府，存款人基于對(duì)政府的信任，相信政府不會(huì)放任銀行破產(chǎn)。因此，即使沒(méi)有存款保險(xiǎn)制度，中國(guó)銀行業(yè)發(fā)生擠兌的風(fēng)險(xiǎn)仍然較低，銀行經(jīng)營(yíng)的道德風(fēng)險(xiǎn)可通過(guò)資本充足率監(jiān)管得以抑制。

四是美國(guó)存款保險(xiǎn)制度的經(jīng)驗(yàn)表明，像中、農(nóng)、工、建這樣的系統(tǒng)性重要銀行，如果陷入破產(chǎn)境地，即使建立存款保險(xiǎn)制度，也不可能對(duì)其破產(chǎn)清算進(jìn)行保障，只能進(jìn)行救助，而且只能由中央政府救助，存款保險(xiǎn)制度對(duì)系統(tǒng)性重要銀行并沒(méi)有實(shí)質(zhì)作用。

五是在當(dāng)前中國(guó)利率市場(chǎng)化和經(jīng)濟(jì)下行的背景下，銀行業(yè)的不良率正面臨“雙升”。截至目前，銀行業(yè)不良率已連續(xù)7個(gè)季度上升，此時(shí)實(shí)施存款保險(xiǎn)制度會(huì)加劇市場(chǎng)的擔(dān)憂，甚至導(dǎo)致中小銀行存款流向大型銀行，不利于金融體系的穩(wěn)定和實(shí)現(xiàn)充分競(jìng)爭(zhēng)的目標(biāo)。

六是存款保險(xiǎn)制度從理論講就是一種公共產(chǎn)品，其保險(xiǎn)的對(duì)象是銀行的存款，但銀行的風(fēng)險(xiǎn)卻來(lái)自其持有的貸款等資產(chǎn)，在無(wú)法有效監(jiān)管銀行資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)的情況下，存款保險(xiǎn)制度不可能有效運(yùn)行。如果存款保險(xiǎn)公司有權(quán)對(duì)銀行的資產(chǎn)配置進(jìn)行監(jiān)管，中國(guó)銀行業(yè)將承擔(dān)更重的被監(jiān)管負(fù)擔(dān)，而且大部分監(jiān)管可能是重復(fù)工作。

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每個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、法律環(huán)境的不同，在存款保險(xiǎn)制度80多年的發(fā)展過(guò)程中形成了不同的模式，主要有三種分別是：政府主導(dǎo)型、政府和銀行共同建立型、非官方自愿型。下面以這三種模型的國(guó)家為代表進(jìn)行分析比較

（一）美國(guó)存款保險(xiǎn)制度

1.存款保險(xiǎn)公司的管理。美國(guó)存款保險(xiǎn)制度是由政府建立的。FDIC是一家只對(duì)國(guó)會(huì)負(fù)責(zé)，獨(dú)立的聯(lián)邦機(jī)構(gòu)。除了評(píng)估和征收保險(xiǎn)費(fèi)外，也具有監(jiān)管職能，所有的成員機(jī)構(gòu)都由它監(jiān)管和管理，尤其是非聯(lián)儲(chǔ)會(huì)員銀行。

2.參保方式和條件。美國(guó)存款保險(xiǎn)是自愿和強(qiáng)制相結(jié)合，強(qiáng)制性是對(duì)所允許的儲(chǔ)存貸款金融機(jī)構(gòu)，對(duì)于其他的金融機(jī)構(gòu)可以自愿申請(qǐng)加入。但在申請(qǐng)時(shí)，F(xiàn)DIC對(duì)申請(qǐng)機(jī)構(gòu)作好事前監(jiān)督和審查。

3.存款保險(xiǎn)范圍。屬地原則是美國(guó)存款保險(xiǎn)所采取的做法。也就是說(shuō)除了離岸存款和海外投資存款這些不是在國(guó)內(nèi)的存款之外，國(guó)內(nèi)所有的存款都涵蓋。

4.保險(xiǎn)理賠額度。理賠方面，美國(guó)采用的是部分賠償制，即對(duì)存款賠償額度規(guī)定了一個(gè)最高值，在最高值以及之內(nèi)的存款給予完全賠付，對(duì)于超過(guò)最高值的部分，原則上不給付賠付。隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和時(shí)間的推移，最高限額也及時(shí)進(jìn)行了合適調(diào)整。

5.存款保險(xiǎn)基金來(lái)源。美國(guó)存款保險(xiǎn)基金來(lái)源于5個(gè)方面：第一，注冊(cè)資金；第二，成員繳納保險(xiǎn)費(fèi)；第三，投資收入和其他收入；第四，發(fā)行債券；第五，借款。

（二）日本存款保險(xiǎn)制度

1.存款保U公司的管理。日本存款保險(xiǎn)制度官商合辦的典型模式，它是政府和銀行共同出資成立.與FDIC相比不同的是，JDIC對(duì)投保機(jī)構(gòu)監(jiān)管權(quán)力較小，僅限于監(jiān)督、管理、和檢查權(quán)之外的保費(fèi)的收取、保險(xiǎn)金的給付等。

2.參保方式和條件。采取的是強(qiáng)制參保方式。除了《存款保險(xiǎn)法》規(guī)定的一些合作社外，各種銀行，信用金庫(kù)、信用合作社等存款式金融機(jī)構(gòu)必須參保。

3.存款保險(xiǎn)范圍。和美國(guó)相似的是，日本也把活期、定期等各種規(guī)定的儲(chǔ)蓄存款納入保護(hù)范圍，但不同的是，同業(yè)存款、外幣存款排除在外。同時(shí)，和美國(guó)一樣對(duì)于本土銀行的境外分支機(jī)構(gòu)存款也在保護(hù)之外。

4.保險(xiǎn)理賠額度。日本采取的也是非全額存款保險(xiǎn)方式，確定一個(gè)最高值。面對(duì)保險(xiǎn)事故時(shí)，但理賠限額會(huì)跟據(jù)具體情況調(diào)整。

費(fèi)率實(shí)行的是單一制，各投保機(jī)構(gòu)按相同費(fèi)率繳納保費(fèi)。制定費(fèi)率的原則是：保證長(zhǎng)期保險(xiǎn)費(fèi)收入能進(jìn)行理賠，且不得對(duì)特定機(jī)構(gòu)差別對(duì)待。

5.存款保險(xiǎn)基金來(lái)源?；鸬闹饕獊?lái)源有：第一，資本金，這是JDIC在成立時(shí)由日本銀行、政府、金融機(jī)構(gòu)各出資1/3；第二，參保機(jī)構(gòu)的保險(xiǎn)費(fèi)；第三，投資收益；第三，臨時(shí)借款。

（三）德國(guó)存款保險(xiǎn)制度

對(duì)于德國(guó)存款保險(xiǎn)來(lái)說(shuō)，存款保障基金、儲(chǔ)蓄銀行保障基金、信用合作銀行保障方案，組成其主要體系。

1.存款保障基金。它成立于1966年，是商業(yè)銀行行業(yè)性組織，主要目的是保障儲(chǔ)戶的利益。因意識(shí)到運(yùn)行過(guò)程中的部分局限性，1976更名為存款保障基金，并制定了相應(yīng)的規(guī)章制度進(jìn)行規(guī)范。

第一，參保方式和條件及范圍。

存款保險(xiǎn)基金采取的是自愿投保，但申請(qǐng)加入者必須具備一定的條件。存款保險(xiǎn)基金存款保護(hù)范圍與FDIC和JDFC相比較廣，除同業(yè)存款、銀行經(jīng)營(yíng)有關(guān)人員的存款之外，不管存款的幣種還是機(jī)構(gòu)在國(guó)內(nèi)與否，都受保護(hù)。

第二，保險(xiǎn)費(fèi)率及理賠額度。

保險(xiǎn)費(fèi)率由兩部分構(gòu)成，新成員需一次性繳納入門(mén)費(fèi)，每個(gè)會(huì)員銀行需繳納的保費(fèi)為吸收存款總額的0.02%，或是有時(shí)提高到0.06%。理賠額度采用部分賠付方式，每個(gè)存款人的理賠限額是商業(yè)銀行流動(dòng)資本的30%。

2.儲(chǔ)蓄銀行的保障基金。此基金采用的是強(qiáng)制性的參保。所有的儲(chǔ)蓄性銀行都強(qiáng)制性參加。會(huì)員銀行按其吸收存款的0.03%，以總額維持在資產(chǎn)總額的0.3%左右繳納保險(xiǎn)費(fèi)?；鸬闹饕獊?lái)源也是會(huì)員銀行所繳納的保險(xiǎn)費(fèi)，但由于儲(chǔ)蓄銀行多為政府管理，需要對(duì)會(huì)員銀行進(jìn)行扶持，所以此保障基金采用的是全額保險(xiǎn)。

3.信用合作銀行保障方案。該方案是信用合作機(jī)構(gòu)的業(yè)內(nèi)組織，采用的也是強(qiáng)制性參保，但不同的是，理賠方式是全額保險(xiǎn)。保險(xiǎn)費(fèi)是按存款余額的0.05%，有時(shí)可以提高到0.15%。但當(dāng)會(huì)員銀行出現(xiàn)支付性危機(jī)時(shí)，此基金可以提供援助。

二、國(guó)際經(jīng)驗(yàn)對(duì)我國(guó)存款保險(xiǎn)制度的啟示

從對(duì)美國(guó)、日本、德國(guó)各自的存款保險(xiǎn)制度的比較分析，再結(jié)合我國(guó)實(shí)際情況，我國(guó)應(yīng)該建立的存款保險(xiǎn)制度如下：

（一）管理模式

我國(guó)應(yīng)該建立政府型存款保險(xiǎn)制度，由國(guó)家和央行共同出資注冊(cè)，成立一個(gè)獨(dú)立之外的存款保險(xiǎn)公司，賦予它獨(dú)立性，并有一定的監(jiān)管權(quán)力，能對(duì)會(huì)員金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行參保前的條件審核，參保后的信息的及時(shí)披露和監(jiān)管，通過(guò)對(duì)會(huì)員金融機(jī)構(gòu)的約束，用以減少來(lái)自會(huì)員機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)。

（二）保險(xiǎn)的對(duì)象及投保方式

借鑒美國(guó)經(jīng)驗(yàn)，采用屬地原則。應(yīng)該包括：城鄉(xiāng)商業(yè)銀行、四大國(guó)有銀行、其他儲(chǔ)蓄性質(zhì)的金融機(jī)構(gòu)。對(duì)于外資存款性機(jī)構(gòu)應(yīng)該排除在外，因?yàn)殡S著金融市場(chǎng)的開(kāi)放，競(jìng)爭(zhēng)逐漸激烈，應(yīng)該保護(hù)好我國(guó)民族銀行的利益。對(duì)于投保方式，應(yīng)該采用強(qiáng)制性投保，但投保機(jī)構(gòu)必須經(jīng)過(guò)存款保險(xiǎn)公司的審核批準(zhǔn)后才能獲得資格。

（三）保險(xiǎn)費(fèi)率的確立以及保險(xiǎn)范圍

從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)和國(guó)內(nèi)實(shí)情來(lái)看，我國(guó)的存款保險(xiǎn)費(fèi)為兩種情況。對(duì)四大國(guó)有銀行征收固定的保額，對(duì)于其他的金融機(jī)構(gòu)采用差別費(fèi)率，可以按著風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)對(duì)其資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)做評(píng)估分為幾個(gè)級(jí)別，而費(fèi)率的制定與風(fēng)險(xiǎn)成正比，風(fēng)險(xiǎn)越大，費(fèi)率越高，每個(gè)級(jí)別對(duì)應(yīng)一個(gè)費(fèi)率。費(fèi)率的大小又可以隨著具體的經(jīng)濟(jì)實(shí)情和市場(chǎng)做出相應(yīng)的調(diào)整。對(duì)于保險(xiǎn)范圍，從存款幣種上看，應(yīng)當(dāng)是人民幣，不包括外幣，從存款種類(lèi)看，受保護(hù)范圍包括：活期、定期存款、儲(chǔ)蓄性存款但投資性存款除外。對(duì)于金融機(jī)構(gòu)的同業(yè)存款、大額定期存款及境外存款也排除在外。

（四）保險(xiǎn)理賠額度

應(yīng)該采取部分賠償和分段比例賠償相結(jié)合。首先根據(jù)與人均GDP的幣值規(guī)定一個(gè)最高賠付限額，如50萬(wàn)元，然后在這個(gè)范圍內(nèi)分段，每段按照不同的比例賠償，例0～10萬(wàn)元采用全額賠付，10～20萬(wàn)元按90%的賠償比例，依次類(lèi)推，但不能超過(guò)最高限額。但最高限額也可以學(xué)習(xí)美國(guó)和日本的經(jīng)驗(yàn)隨著具體的經(jīng)濟(jì)情況作出調(diào)整。采取這種理賠方式，在一定程度上可以減少來(lái)自存款人的道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇。

（五）法律法規(guī)政策建議

上面對(duì)國(guó)際上三種典型的存款保險(xiǎn)模式的探討，我國(guó)存款保險(xiǎn)制度中應(yīng)強(qiáng)調(diào)法律法規(guī)建設(shè)。雖然目前我國(guó)的《存款保險(xiǎn)條例》已經(jīng)出臺(tái)，但仍需要相應(yīng)的法律來(lái)進(jìn)行規(guī)范。只靠行政手段，不能保證存款保險(xiǎn)制度成功的運(yùn)行，必須要立法，因?yàn)榉ㄖ问鞘袌?chǎng)經(jīng)濟(jì)得以正常運(yùn)行的保障。在存款保險(xiǎn)制度的運(yùn)行方面，不是先放任其發(fā)展待其發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)問(wèn)題后再制定相應(yīng)的法律進(jìn)行規(guī)范，應(yīng)先做到立法先行。如前文所述，美國(guó)、日本和德國(guó)都在建立之先出臺(tái)了相關(guān)法律。所以應(yīng)該盡快出臺(tái)《中國(guó)人民共和國(guó)存款保險(xiǎn)法》，作為存款保險(xiǎn)制度的實(shí)施和運(yùn)作的法律依據(jù)。

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[2]何光輝.存款保險(xiǎn)制度研究[M].中國(guó)金融出版社，2003.9.

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所謂存款保險(xiǎn)制度，是一個(gè)國(guó)家為了保護(hù)存款人的利益和維護(hù)金融秩序的穩(wěn)定，在銀行倒閉或面臨倒閉時(shí)直接賠付存款人，或?qū)︺y行進(jìn)行救助或處置的制度。

現(xiàn)代意義上的存款保險(xiǎn)制度誕生于20世紀(jì)30年代大蕭條時(shí)的美國(guó)。從1929年10月華爾街股市崩盤(pán)至1933年3月羅斯福總統(tǒng)宣誓就職，美國(guó)有9000多家銀行相繼倒閉。為了挽救在大蕭條經(jīng)濟(jì)危機(jī)下已瀕臨崩潰的銀行體系，美國(guó)在1933年通過(guò)了《格拉斯—斯蒂格爾法案》，設(shè)立了美國(guó)聯(lián)邦存款保險(xiǎn)公司（FDIC）。美國(guó)存款保險(xiǎn)制度的建立，保護(hù)了存款人的利益，維護(hù)了金融和經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定。20世紀(jì)60年代中期以來(lái)，隨著金融業(yè)日益自由化、國(guó)際化的發(fā)展，金融風(fēng)險(xiǎn)明顯上升，絕大多數(shù)西方發(fā)達(dá)國(guó)家相繼在本國(guó)金融體系中引入存款保險(xiǎn)制度。目前國(guó)際上約有90個(gè)國(guó)家和地區(qū)建立了存款保險(xiǎn)體系，主要發(fā)達(dá)國(guó)家都有比較完善的存款保險(xiǎn)制度。存款保險(xiǎn)制度與金融監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)管以及中央銀行最后貸款人的功能共同構(gòu)成金融安全網(wǎng)的三大基本要素。

根據(jù)出資方式的不同，各國(guó)存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的組織形式可分為三種，一是由政府出資設(shè)立公營(yíng)的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，如美國(guó)、加拿大、英國(guó)；二是由政府和金融機(jī)構(gòu)共同出資設(shè)立公私合營(yíng)的混合型存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，如日本存款保險(xiǎn)公司由政府、日本銀行和民間金融機(jī)構(gòu)聯(lián)合出資；三是由金融同業(yè)出資設(shè)立行業(yè)性的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，如法國(guó)、德國(guó)、意大利等國(guó)采取這一模式。

存款保險(xiǎn)的方式有強(qiáng)制保險(xiǎn)、自愿保險(xiǎn)和強(qiáng)制與自愿相結(jié)合保險(xiǎn)三種方式。

目前國(guó)際上通行的理論是把存款保險(xiǎn)分為隱性存款保險(xiǎn)和顯性存款保險(xiǎn)兩種。

隱性存款保險(xiǎn)制度多見(jiàn)于發(fā)展中國(guó)家或者國(guó)有銀行占主導(dǎo)地位的銀行體系中，指國(guó)家沒(méi)有對(duì)存款保險(xiǎn)做出制度安排，但在銀行倒閉時(shí)，政府會(huì)采取某種形式保護(hù)存款人的利益，因而形成了公眾對(duì)存款保護(hù)的預(yù)期。

顯性存款保險(xiǎn)制度是基于一定規(guī)則的金融保障制度，它闡明了銀行體系和公共部門(mén)在銀行無(wú)力償付其負(fù)債時(shí)所應(yīng)承擔(dān)的責(zé)任，它由法律或其他司法工具明確規(guī)定存款保險(xiǎn)制度的組織形式、保險(xiǎn)方式、承保范圍、保險(xiǎn)額度、存款保險(xiǎn)的費(fèi)率、存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的職能等內(nèi)容。

二、我國(guó)隱性存款保險(xiǎn)的現(xiàn)狀

我國(guó)目前還沒(méi)有建立顯性存款保險(xiǎn)制度，但存在事實(shí)上的以政府信譽(yù)為擔(dān)保的“隱性存款保險(xiǎn)”，政府為大型商業(yè)銀行提供信譽(yù)支持，為儲(chǔ)戶的存款提供擔(dān)保。

在早期市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)不發(fā)達(dá)、投資品種少、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力較弱、金融業(yè)開(kāi)放程度低、金融創(chuàng)新缺乏的背景下，我國(guó)的隱性存款保險(xiǎn)有效地穩(wěn)定了金融體系。但在金融現(xiàn)代化進(jìn)程加快、金融全球化增強(qiáng)的背景下，隱性存款保險(xiǎn)越來(lái)越不合時(shí)宜，存在以下缺陷：

一是央行作為最后貸款人承擔(dān)救助責(zé)任的制度，容易引發(fā)嚴(yán)重的道德風(fēng)險(xiǎn)。金融機(jī)構(gòu)為獲取高額利潤(rùn)從事高風(fēng)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，而投資人也把防范風(fēng)險(xiǎn)作為國(guó)家的義務(wù)，盲目追求高回報(bào)，這無(wú)疑弱化了投資人的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)，嚴(yán)重影響到金融市場(chǎng)的穩(wěn)定運(yùn)行。

二是央行對(duì)金融機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理缺位，尤其是高風(fēng)險(xiǎn)金融機(jī)構(gòu)監(jiān)管缺失，使人民銀行金融穩(wěn)定再貸款管理風(fēng)險(xiǎn)加大。近年來(lái)，我國(guó)對(duì)銀行業(yè)問(wèn)題機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)處置主要由央行發(fā)放再貸款解決，而央行對(duì)銀行業(yè)無(wú)日常監(jiān)管權(quán)，當(dāng)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)，申請(qǐng)?jiān)儋J款時(shí)，才開(kāi)始介入問(wèn)題金融機(jī)構(gòu)，在風(fēng)險(xiǎn)處置方面處于被動(dòng)地位，不利于及時(shí)掌握銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)情況，這在一定程度上增加央行資金的風(fēng)險(xiǎn)，也可能增加國(guó)家巨額經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。

三是個(gè)人債權(quán)打折收購(gòu)比例過(guò)高，國(guó)家承擔(dān)巨大的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。目前，對(duì)個(gè)人儲(chǔ)蓄存款的合法本息、客戶證券交易結(jié)算資金以及10萬(wàn)元以下其他個(gè)人債權(quán)仍予以全額收購(gòu)，10萬(wàn)元以上大額個(gè)人債權(quán)九折收購(gòu)。而世界上投資者保護(hù)制度較完善的美國(guó)，其對(duì)個(gè)人債權(quán)的最大賠付限額也僅為10萬(wàn)美元。

三、建立顯性存款保險(xiǎn)制度的必要性

一是隨著經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展，金融市場(chǎng)化、國(guó)際化進(jìn)程的加快，我國(guó)經(jīng)濟(jì)和國(guó)際經(jīng)濟(jì)的關(guān)系越來(lái)越密切，而國(guó)際金融市場(chǎng)動(dòng)蕩加劇，頻頻發(fā)生金融風(fēng)暴，金融風(fēng)險(xiǎn)正困擾著我國(guó)的商業(yè)銀行，廣大存款人的利益或因相關(guān)因素而受到威脅，因此在提高中央銀行監(jiān)管水平的同時(shí)，建立符合我國(guó)具體國(guó)情的存款保險(xiǎn)制度，對(duì)穩(wěn)定金融體系，增強(qiáng)存款人對(duì)銀行的信心十分重要。

二是改革開(kāi)放以來(lái)，中國(guó)的銀行如雨后春筍一般成長(zhǎng)起來(lái)?，F(xiàn)在大的商業(yè)銀行有工、農(nóng)、中、建、交五大國(guó)有銀行，中等的股份制商業(yè)銀行有中信、平安、招商等十幾家，形成了國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、郵政儲(chǔ)蓄銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社和外資銀行等較為全面的存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)體系。我國(guó)建立顯性存款保險(xiǎn)制度的目標(biāo)在于與金融體制改革相適應(yīng)，轉(zhuǎn)變政府職能，減輕財(cái)政負(fù)擔(dān)，建立市場(chǎng)化風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制，創(chuàng)造有利于大型商業(yè)銀行與其他中小銀行公平競(jìng)爭(zhēng)的環(huán)境，適應(yīng)金融全球化趨勢(shì)，維護(hù)金融穩(wěn)定。

三是從各類(lèi)銀行吸收存款的占比來(lái)看，國(guó)有商業(yè)銀行吸收的存款是銀行存款的主要組成部分。以昆明市官渡區(qū)為例，2012年末人民幣存款額881.61億元，其中工、農(nóng)、中、建四大國(guó)有商業(yè)銀行的人民幣存款額為443.56億元，占存款總額的50.31%。

從存款種類(lèi)來(lái)看，單位存款和個(gè)人存款仍然是存款的主要類(lèi)型。以昆明市官渡區(qū)為例，2012年末單位存款占所有存款的51.72%，個(gè)人存款占所有存款的43.07%，這兩者共占存款總額的94.78%。

從賬戶結(jié)構(gòu)來(lái)看，中國(guó)人民銀行2005年4月和2007年4月對(duì)中國(guó)存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)的存款賬戶結(jié)構(gòu)進(jìn)行了抽樣調(diào)查。2004年的調(diào)查顯示，存款在5萬(wàn)元以下、10萬(wàn)元以下、20萬(wàn)元以下、50萬(wàn)元以下的存款賬戶戶數(shù)占全部存款賬戶的比例分別為96.18%、98.32%、99.32%、99.70%，其存款金額占全部調(diào)查存款賬戶金額的比例依次為20.54%、29.47%、37.61%、46.08%。2007年的調(diào)查顯示，20萬(wàn)元以下的存款戶占比為98%以上，如何保障存款人利益就顯得非常突出和緊迫。

因此，應(yīng)該建立顯性存款保險(xiǎn)制度。如果不建立顯性存款保險(xiǎn)制度，那么在危機(jī)發(fā)生時(shí)，政府就不得不為每一家銀行及其權(quán)益人提供幫助以減少政治和社會(huì)成本，這樣納稅人的成本也即財(cái)政負(fù)擔(dān)將會(huì)相當(dāng)高。

四是金融創(chuàng)新產(chǎn)品逐漸增多，各種理財(cái)、擔(dān)保、債務(wù)平臺(tái)運(yùn)作的風(fēng)險(xiǎn)也日益顯現(xiàn)，如何在經(jīng)濟(jì)規(guī)模與貨幣規(guī)模增大的背景下，保護(hù)存款人的合法權(quán)益不受經(jīng)濟(jì)波動(dòng)與金融風(fēng)險(xiǎn)的沖擊，最大限度地保護(hù)存款人的權(quán)益，防患于未然，推出存款保險(xiǎn)制度的時(shí)機(jī)與必要性就顯得格外重要。

五是央行打開(kāi)利率浮動(dòng)區(qū)間 倒逼存款保險(xiǎn)制度出臺(tái)。

2012年6月7日19點(diǎn)整，央行宣布從6月8日起，金融機(jī)構(gòu)一年期存貸款基準(zhǔn)利率下調(diào)0.25個(gè)百分點(diǎn)，存款利率浮動(dòng)區(qū)間上限調(diào)整為基準(zhǔn)利率的1.1倍，貸款利率浮動(dòng)區(qū)間的下限調(diào)整為基準(zhǔn)利率的0.8倍。這是利率市場(chǎng)化的重要一步。

利率市場(chǎng)化將使銀行收入和運(yùn)營(yíng)模式發(fā)生深刻變化，這也使得銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)更加激烈，中小型銀行面臨更大的風(fēng)險(xiǎn)。在未來(lái)利率市場(chǎng)化的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中，小銀行被淘汰甚至破產(chǎn)都有可能。這種情況下銀行破產(chǎn)由政府來(lái)兜底是不合理的。建立存款保險(xiǎn)制度對(duì)穩(wěn)定金融體系，增強(qiáng)存款人對(duì)銀行的信心十分重要。

四、對(duì)構(gòu)建我國(guó)存款保險(xiǎn)制度的思考

一是從組織形式來(lái)說(shuō)應(yīng)建立混合型存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，存款保險(xiǎn)基金應(yīng)由政府和銀行承擔(dān)。我國(guó)銀行缺乏推進(jìn)顯性存款保險(xiǎn)制度的內(nèi)在動(dòng)力，應(yīng)由政府出面依法建立具有獨(dú)立法人地位的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，可定性為直屬?lài)?guó)務(wù)院的政策性金融機(jī)構(gòu)，并在各地設(shè)立分支機(jī)構(gòu)。存款保險(xiǎn)的基礎(chǔ)基金應(yīng)由政府提供，補(bǔ)充基金主要來(lái)自于銀行交納的保險(xiǎn)費(fèi)。在危機(jī)發(fā)生，基金不足以應(yīng)付時(shí)，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)可以發(fā)行金融穩(wěn)定基金或債券募集資金，也可以由財(cái)政部和中央銀行注資。

二是從保險(xiǎn)方式來(lái)說(shuō)我國(guó)的存款保險(xiǎn)應(yīng)為強(qiáng)制保險(xiǎn)。通常認(rèn)為中國(guó)的幾家國(guó)有銀行不存在破產(chǎn)倒閉的可能性，推出存款保險(xiǎn)制度往往容易增加成本，因此這些銀行可能并不積極。如果大型商業(yè)銀行不進(jìn)入存款保險(xiǎn)體系，則不利于顯性存款保險(xiǎn)制度建設(shè)的規(guī)范化和法制化。由于其存款數(shù)額占比很大，不參加存款保險(xiǎn)將直接影響我國(guó)存款保險(xiǎn)體系的規(guī)模。而且中小銀行規(guī)模較小，抵御金融風(fēng)險(xiǎn)的能力較弱，如果采取自愿投保的方式，許多銀行有可能為降低成本而不參加存款保險(xiǎn)，這些銀行的風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法通過(guò)體制消除，顯性存款保險(xiǎn)制度就會(huì)形同虛設(shè)。如果僅中小銀行參加存款保險(xiǎn)，其在與大型商業(yè)銀行進(jìn)行競(jìng)爭(zhēng)時(shí)，還要接受額外監(jiān)督，承擔(dān)保費(fèi)負(fù)擔(dān)，不利于金融體系公平競(jìng)爭(zhēng)。因此，從我國(guó)的實(shí)際情況來(lái)看，存款保險(xiǎn)體系的會(huì)員資格應(yīng)該是強(qiáng)制性的，所有吸收存款的合格境內(nèi)金融機(jī)構(gòu)都必須參加存款保險(xiǎn)。我國(guó)境內(nèi)外資銀行總資產(chǎn)占比重較小，人民幣存款少，目前可暫不納入存款保險(xiǎn)體系。

三是從承保范圍來(lái)說(shuō)我國(guó)應(yīng)采取有限覆蓋，可擔(dān)保的存款類(lèi)型應(yīng)包括居民儲(chǔ)蓄存款。以2010年云南省為例，儲(chǔ)蓄存款占存款總額的42.65%，對(duì)這些存款實(shí)行有效保護(hù)，有助于在金融體制改革中穩(wěn)固公眾對(duì)銀行體系的信心。集資本和勞動(dòng)于一體的小企業(yè)存款也應(yīng)納入存款保險(xiǎn)體系。這一部分企業(yè)發(fā)揮著提供就業(yè)、方便人們生活等重要作用，但缺乏防控風(fēng)險(xiǎn)的能力。其他企事業(yè)單位存款、銀行間同業(yè)存款以及財(cái)政性存款、外幣存款等可不納入保險(xiǎn)范圍，因?yàn)檫@些存款人實(shí)力雄厚，把他們排除在外有利于增強(qiáng)市場(chǎng)約束力，降低投保銀行的保費(fèi)成本。

四是從保險(xiǎn)額度來(lái)說(shuō)，對(duì)于單個(gè)賬戶應(yīng)該設(shè)定一個(gè)擔(dān)保限額。由于我國(guó)20萬(wàn)元以下的存款賬戶占總賬戶98%以上，因此，可以考慮為20萬(wàn)元以下的存款提供全額擔(dān)保，對(duì)于超過(guò)限額的存款提供有限擔(dān)保。實(shí)踐中，擔(dān)保限額應(yīng)該根據(jù)最新的調(diào)查數(shù)據(jù)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、通貨膨脹率、居民收入增長(zhǎng)率以及存款保險(xiǎn)基金的變化進(jìn)行實(shí)時(shí)調(diào)整。

五是從存款保險(xiǎn)的費(fèi)率來(lái)說(shuō)應(yīng)實(shí)行差別費(fèi)率。即根據(jù)商業(yè)銀行的資產(chǎn)規(guī)模、資本充足狀況、監(jiān)管評(píng)級(jí)以及盈利能力等情況來(lái)確定費(fèi)率等級(jí)，對(duì)低風(fēng)險(xiǎn)機(jī)構(gòu)實(shí)行低費(fèi)率，以利于形成正向激勵(lì)機(jī)制，起到輔助監(jiān)督作用。

篇9

但銀行危機(jī)的真實(shí)成本往往遠(yuǎn)遠(yuǎn)超出政府救助銀行直接的財(cái)政支出。嚴(yán)重的銀行危機(jī)令宏觀經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定項(xiàng)目夭折，經(jīng)濟(jì)成長(zhǎng)減緩，社會(huì)貧困加劇。存款人可以在瞬間失去他們的畢生財(cái)富，投資者和借款人陷入融資無(wú)門(mén)的困境。投資者信心的喪失甚至?xí)l(fā)大規(guī)模資本外逃和貨幣危機(jī)。

為防止金融危機(jī)，政策執(zhí)行者試圖建立一個(gè)“金融安全網(wǎng)”，其目的是在減少系統(tǒng)性危機(jī)爆發(fā)的幾率的同時(shí)，控制系統(tǒng)性危機(jī)對(duì)經(jīng)濟(jì)的危害。存款保險(xiǎn)是“安全網(wǎng)”的重要一環(huán)。而明確的存款保險(xiǎn)已逐漸被視為現(xiàn)代金融體系不可缺少的一部分。

存款保險(xiǎn)可以是明確的，也可以是隱含的。世界銀行于2001年就存款保險(xiǎn)設(shè)計(jì)對(duì)178個(gè)國(guó)家建立了一個(gè)詳細(xì)的數(shù)據(jù)庫(kù)，其涉及數(shù)據(jù)從全額保險(xiǎn)到很狹義的存款保險(xiǎn)范圍。墨西哥、土耳其和日本對(duì)存款人提供100％保險(xiǎn)。而智利、瑞士和英國(guó)，對(duì)存款人擔(dān)保的額度低于其人均GDP。大多數(shù)國(guó)家存款保險(xiǎn)包括外幣存款，但不包括銀行同業(yè)存款。為了讓存款者關(guān)心銀行績(jī)效，有些國(guó)家除了規(guī)定保額的上限，還規(guī)定只對(duì)部分存款實(shí)行聯(lián)保的措施。

一些國(guó)家建立存款保險(xiǎn)或者強(qiáng)化原有制度的動(dòng)機(jī)來(lái)自危機(jī)本身。比如說(shuō)，因亞洲金融危機(jī)飽受創(chuàng)傷的泰國(guó)、韓國(guó)和馬來(lái)西亞索性用政府信譽(yù)擔(dān)保全部銀行存款，以制止資金外流。在隱含的存款保險(xiǎn)制度下，政府會(huì)毫不猶豫地動(dòng)用納稅人的錢(qián)去挽救破產(chǎn)的銀行。近年來(lái)眾多國(guó)家把隱含的存款保險(xiǎn)轉(zhuǎn)為明確，其數(shù)目從1974年的12升到1999年的71。

近年的另一趨勢(shì)是某些非洲、拉美國(guó)家以及歐洲的轉(zhuǎn)軌型國(guó)家紛紛采用存款保險(xiǎn)制度。明確的存款保險(xiǎn)對(duì)政策執(zhí)行者的吸引力顯而易見(jiàn)：在短期內(nèi)，政府不但可以獲取定期的保費(fèi)，而且不需立即承擔(dān)財(cái)政支出。這種單方面的會(huì)計(jì)入賬似乎證明存款保險(xiǎn)可以不花錢(qián)來(lái)防止銀行擠提。

另外，明確的存款保險(xiǎn)在保護(hù)小額存款人的同時(shí)增強(qiáng)了小銀行在與大銀行及外資銀行競(jìng)爭(zhēng)的能力。在金融危機(jī)重建以及私有化進(jìn)程中，明確的存款保險(xiǎn)縮小政府隱含允諾的范圍，更防止政府濫開(kāi)空頭支票。

建立明確存款保險(xiǎn)制度的國(guó)家的數(shù)目在10年內(nèi)翻了兩番。大多數(shù)經(jīng)濟(jì)合作與發(fā)展組織成員及越來(lái)越多的發(fā)展中國(guó)家已實(shí)施明確的存款保險(xiǎn)制度。

這可能造成一種錯(cuò)覺(jué)：不費(fèi)吹灰之力就可以設(shè)計(jì)及實(shí)施存款保險(xiǎn)。要注意，“安全網(wǎng)”包括了兩個(gè)互相沖突的目標(biāo)：既要抵御金融風(fēng)險(xiǎn)及相應(yīng)的經(jīng)濟(jì)沖擊，又要避免鼓勵(lì)銀行過(guò)分冒險(xiǎn)。對(duì)制度設(shè)計(jì)者來(lái)說(shuō)，最大的挑戰(zhàn)是在兩個(gè)目標(biāo)之間尋求平衡。

需要冷靜思考的是，覆蓋眾多國(guó)家的存款保險(xiǎn)制度的現(xiàn)實(shí)效果是什么呢？存款保險(xiǎn)對(duì)銀行系統(tǒng)穩(wěn)定性有什么影響？對(duì)市場(chǎng)約束機(jī)制有什么影響？對(duì)金融發(fā)展有什么影響？在危機(jī)期間起什么樣的作用呢？

不言而喻，存款保險(xiǎn)可以減少擠提風(fēng)險(xiǎn)。但同時(shí)，除非被承保的金融機(jī)構(gòu)的行為受到嚴(yán)格監(jiān)管，承保人所承受的潛在損失長(zhǎng)期將危害銀行體系。當(dāng)存款保險(xiǎn)制度使得銀行過(guò)分的冒險(xiǎn)行為不受市場(chǎng)懲罰時(shí)，“道德風(fēng)險(xiǎn)”就會(huì)出現(xiàn)。遺憾的是，政策執(zhí)行者往往淡化道德風(fēng)險(xiǎn)的副作用。

我們的經(jīng)濟(jì)計(jì)量分析得出兩個(gè)重要結(jié)論：第一，設(shè)計(jì)不合理的明確存款保險(xiǎn)反而增加銀行危機(jī)的風(fēng)險(xiǎn)；第二，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)不完善的國(guó)家，政府插手的存款保險(xiǎn)對(duì)銀行系統(tǒng)的副作用尤其明顯；在透明度較高的環(huán)境中，存款人對(duì)銀行風(fēng)險(xiǎn)的制約來(lái)自利息和其它投資選擇。

存款保險(xiǎn)無(wú)疑削弱了存款人監(jiān)視銀行風(fēng)險(xiǎn)的動(dòng)機(jī)。同時(shí)，銀行在實(shí)施明確的存款保險(xiǎn)后更忽視風(fēng)險(xiǎn)。

當(dāng)然，不管金融“安全網(wǎng)”多么堅(jiān)固，市場(chǎng)的約束作用不會(huì)完全消失。金融體系健全程度與市場(chǎng)約束機(jī)制是正比關(guān)系。但即使在金融體系發(fā)達(dá)的國(guó)家，有缺陷的存款保險(xiǎn)對(duì)市場(chǎng)約束機(jī)制的扭曲不容忽視。過(guò)寬的保險(xiǎn)范圍、通過(guò)政府籌集保險(xiǎn)金、由政府經(jīng)營(yíng)存款保險(xiǎn)等作法均會(huì)削弱市場(chǎng)約束機(jī)制。這些國(guó)家的實(shí)例恰好證明“聯(lián)保”及由私營(yíng)部門(mén)運(yùn)行存款保險(xiǎn)等措施會(huì)加強(qiáng)市場(chǎng)的約束機(jī)制。

盡管各國(guó)建立存款保險(xiǎn)的初衷不同，但其共同目的是在不明確動(dòng)用財(cái)政開(kāi)支的情況下增加公眾對(duì)銀行體系的信心。一旦公眾增強(qiáng)對(duì)銀行系統(tǒng)的信心，更多的儲(chǔ)蓄會(huì)流入金融體系。但問(wèn)題的關(guān)鍵不在于足夠的資產(chǎn)是否可以被調(diào)動(dòng)，而在于資金穩(wěn)定性是否有助于經(jīng)濟(jì)持續(xù)增長(zhǎng)。

一旦出現(xiàn)銀行危機(jī)，政策執(zhí)行者的對(duì)應(yīng)措施往往是以一攬子的形式擔(dān)保所有銀行存款。瑞典（1992）、日本（1996）、泰國(guó)（1997）、韓國(guó)（1997）、馬來(lái)西亞（1998）和印尼（1998）均訴諸這種極端措施。土耳其在近年甚至擔(dān)保本國(guó)銀行的非存款債權(quán)人，試圖恢復(fù)投資者對(duì)金融體系的信心。全面擔(dān)保避免了系統(tǒng)性危機(jī)，但所付出的代價(jià)是，投資者對(duì)未來(lái)政府重復(fù)使用這種極端措施抱有希望，因而極大地減弱市場(chǎng)機(jī)制。

存款保險(xiǎn)的設(shè)計(jì)必須使存款人不完全失掉監(jiān)督銀行風(fēng)險(xiǎn)的意愿，從而減少道德風(fēng)險(xiǎn)。但現(xiàn)實(shí)經(jīng)濟(jì)遠(yuǎn)比理論復(fù)雜。在許多國(guó)家中，明確的存款保險(xiǎn)反而使銀行系統(tǒng)變得更不穩(wěn)定，除了保險(xiǎn)設(shè)計(jì)不合理，主要原因是產(chǎn)權(quán)及契約得不到充分的保護(hù)，合理的存款保險(xiǎn)無(wú)法發(fā)揮其功效。一旦政府為了恢復(fù)投資者信心，被迫對(duì)全部銀行存款進(jìn)行擔(dān)保時(shí)，存款的風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)就蕩然無(wú)存。

世界銀行的研究證明，在產(chǎn)權(quán)和契約得不到充分保護(hù)的環(huán)境下，存款保險(xiǎn)反而使得銀行體系更脆弱。我們呼吁慎重實(shí)施明確的存款保險(xiǎn)的主要原因在于道德風(fēng)險(xiǎn)因素。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)不完善的國(guó)家，存款保險(xiǎn)的設(shè)計(jì)弊端反而增加銀行危機(jī)爆發(fā)幾率。存款保險(xiǎn)對(duì)金融發(fā)展有促進(jìn)作用，但這種作用只有在產(chǎn)權(quán)和契約得到保護(hù)的國(guó)家才能持久。

為了彌補(bǔ)明確的保險(xiǎn)制度對(duì)市場(chǎng)的扭曲和約束，在設(shè)計(jì)存款保險(xiǎn)時(shí)應(yīng)注意以下幾點(diǎn)：保險(xiǎn)范圍的設(shè)定應(yīng)使存款大戶、其它債權(quán)人以及同業(yè)銀行客戶確信它們的資金隨時(shí)面臨風(fēng)險(xiǎn)；監(jiān)管當(dāng)局要與私人部門(mén)經(jīng)營(yíng)的存款保險(xiǎn)相互配合；一旦實(shí)施存款保險(xiǎn)，所有銀行必須參加投保；用來(lái)挽救破產(chǎn)銀行的資金應(yīng)來(lái)自健康的同業(yè)，不到萬(wàn)不得已，不能經(jīng)易動(dòng)用納稅人的錢(qián)去救助經(jīng)營(yíng)不良的銀行。

篇10

（一）存款保險(xiǎn)的含義研究

存款保險(xiǎn)的法律屬性，必須首先明確何謂存款保險(xiǎn)法律制度。簡(jiǎn)單而言，存款保險(xiǎn)法律制度是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下銀行業(yè)的一項(xiàng)基礎(chǔ)性法律制度安排，具體是指一個(gè)國(guó)家或地區(qū)為了保護(hù)存款人的合法權(quán) 益，維護(hù)金融體系的安全穩(wěn)健運(yùn)行，依法設(shè)立專(zhuān)門(mén)的存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，為吸收公眾存款的銀行提供存款保險(xiǎn)的法律制度。其基本要素包括：存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)按照規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)參加存款保險(xiǎn)和交納保費(fèi)；建立 專(zhuān)門(mén)的機(jī)構(gòu)存款保險(xiǎn)法律制度的運(yùn)行；存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)向面臨流動(dòng)性危機(jī)的某一家存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)提供流動(dòng)性支持，當(dāng)某一家存款類(lèi)金融機(jī)構(gòu)倒閉時(shí)，由存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)代替其在一定限度內(nèi)對(duì)存款人進(jìn)行補(bǔ) 償。存款保險(xiǎn)與其他保險(xiǎn)合同具有相似性，即以被保險(xiǎn)人交納的一定比例的投保費(fèi)用，匯集成一筆數(shù)量巨大的保險(xiǎn)基金，作為保險(xiǎn)事故出現(xiàn)時(shí)的經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償和兌付的保證。存款保險(xiǎn)作為保險(xiǎn)范疇的一個(gè)全 新概念，其法律屬性到底如何界定，應(yīng)該從法理上對(duì)其進(jìn)行分析和澄清。這是我們對(duì)存款保險(xiǎn)法律制度進(jìn)行研究的前提和理論基礎(chǔ)。

（二）存款保險(xiǎn)是政策性保險(xiǎn)

1.政策性保險(xiǎn)的含義。按照保險(xiǎn)性質(zhì)的不同，保險(xiǎn)可分為商業(yè)保險(xiǎn)、社會(huì)保險(xiǎn)、政策性保險(xiǎn)。所謂政策性保險(xiǎn)是指國(guó)家為促進(jìn)某一產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，運(yùn)用財(cái)政補(bǔ)貼或政策支持等手段對(duì)該領(lǐng)域的保險(xiǎn)給予扶持 或保護(hù)的一種特殊形態(tài)的保險(xiǎn)類(lèi)別，它是在政府組織下、干預(yù)下開(kāi)展的為實(shí)現(xiàn)特定的政策目標(biāo)的保險(xiǎn)業(yè)務(wù)[1]。2.存款保險(xiǎn)的特征。存款保險(xiǎn)不僅具有保護(hù)中小額存款人合法利益的功能，而且對(duì)于促進(jìn)金 融機(jī)構(gòu)的成長(zhǎng)，增強(qiáng)金融政策的適應(yīng)能力，保護(hù)一國(guó)金融制度的穩(wěn)定起著重要作用。因此，存款保險(xiǎn)屬于政策性保險(xiǎn)，并從其誕生時(shí)就具有濃厚的政府背景。此外，存款保險(xiǎn)還有以下特征與政策性保險(xiǎn) 的法律特征相一致：（1）調(diào)整規(guī)范一致：都不受商業(yè)保險(xiǎn)法的調(diào)整，也與社會(huì)保險(xiǎn)法律法規(guī)沒(méi)有關(guān)系，而是有另行制定的專(zhuān)門(mén)性法規(guī)加以調(diào)整。（2）目的性質(zhì)一致：其目的都不是牟取商業(yè)利益，而是 為特定產(chǎn)業(yè)的發(fā)展而服務(wù)。（3）實(shí)施方式的強(qiáng)制性一致：在多數(shù)情況下，政策性保險(xiǎn)的經(jīng)營(yíng)主體（保險(xiǎn)人）必須接受政府的約束，不能拒絕投保人的投保要求。存款保險(xiǎn)的實(shí)施也符合這一特點(diǎn)，并且多 數(shù)國(guó)家強(qiáng)制具有吸收存款業(yè)務(wù)的金融機(jī)構(gòu)參加存款保險(xiǎn)，使存款保險(xiǎn)帶有強(qiáng)制性的特征。

（三）存款保險(xiǎn)屬于責(zé)任保險(xiǎn)

1.責(zé)任保險(xiǎn)的含義?！侗ｋU(xiǎn)法》第六十五條第四款規(guī)定：“責(zé)任保險(xiǎn)是指以被保險(xiǎn)人對(duì)第三人依法應(yīng)付的賠償責(zé)任為保險(xiǎn)標(biāo)的的保險(xiǎn)。”本文認(rèn)為責(zé)任保險(xiǎn)是指保險(xiǎn)人承保被保險(xiǎn)人的民事?lián)p害賠償責(zé)任 的險(xiǎn)種，主要有公眾責(zé)任保險(xiǎn)、第三者責(zé)任險(xiǎn)、產(chǎn)品責(zé)任保險(xiǎn)、雇主責(zé)任保險(xiǎn)、職業(yè)責(zé)任保險(xiǎn)等險(xiǎn)種。有以下幾層含義：首先，責(zé)任保險(xiǎn)承保的事法定責(zé)任，非依法應(yīng)由被保險(xiǎn)人承擔(dān)的責(zé)任，不能成為 保險(xiǎn)責(zé)任。其次，責(zé)任保險(xiǎn)承擔(dān)的是民事責(zé)任，被保險(xiǎn)人依法應(yīng)承擔(dān)的刑事責(zé)任、行政責(zé)任不能成為表現(xiàn)責(zé)任[2]。最后，責(zé)任保險(xiǎn)承保的責(zé)任類(lèi)別是法定的無(wú)過(guò)失責(zé)任或過(guò)失責(zé)任，被保險(xiǎn)人因故意造成 他人損害而依法應(yīng)承擔(dān)的民事責(zé)任不能成為保險(xiǎn)責(zé)任。2.存款保險(xiǎn)的特征。（1）存款保險(xiǎn)的標(biāo)的是一種責(zé)任，是投保金融機(jī)構(gòu)對(duì)于存款人的返還本息的責(zé)任，這種責(zé)任源于雙方簽訂的存儲(chǔ)合同。當(dāng)存款 人請(qǐng)求金融機(jī)構(gòu)償還本息的時(shí)候，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)忠實(shí)履行其返還義務(wù)，如果不為給付或不能給付則產(chǎn)生責(zé)任。存款保險(xiǎn)制度創(chuàng)設(shè)額目的就是當(dāng)金融機(jī)構(gòu)不履行或不能履行其給付義務(wù)時(shí)，由存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)代 替投保金融機(jī)構(gòu)在一定的限額內(nèi)向存款人賠付存款本金和利息。（2）存款保險(xiǎn)承擔(dān)的是責(zé)任保險(xiǎn)中所指的民事責(zé)任。具體而言，即合同責(zé)任。投保金融機(jī)構(gòu)不能依照法律的規(guī)定或約定向存款人支付存款 本金和利息，即違約行為發(fā)生時(shí)，因違約行為發(fā)生而產(chǎn)生的違約責(zé)任屬于民事責(zé)任。

（四）存款保險(xiǎn)屬于保證保險(xiǎn)

1.保證保險(xiǎn)的含義。保證保險(xiǎn)是指由商品交易活動(dòng)中的債務(wù)人向保險(xiǎn)人投保并交納保險(xiǎn)費(fèi)，而受益人則是債權(quán)人的保險(xiǎn)類(lèi)別，即在保險(xiǎn)期間內(nèi)因債務(wù)人實(shí)施違法或違約行為而遭受經(jīng)濟(jì)損失的，保險(xiǎn)人應(yīng) 當(dāng)向受益人承擔(dān)保險(xiǎn)賠償責(zé)任[3]。2.存款保險(xiǎn)的特征。存款保險(xiǎn)由銀行作為投保人和被保險(xiǎn)人向存款機(jī)構(gòu)投保，并由銀行支付保險(xiǎn)費(fèi)。在投保時(shí)銀行已指定存款人為受益人，將來(lái)一旦發(fā)生銀行不能支付 存款的情況，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)作為保險(xiǎn)人將承擔(dān)向存款人依法支付到期本息的責(zé)任。銀行作為存儲(chǔ)合同的債務(wù)人，其向存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投保的目的是為了保證到期清償存款人（債權(quán)人）的存款。這種保險(xiǎn)性 質(zhì)與保證保險(xiǎn)并無(wú)差異，且具有保證保險(xiǎn)的一切特征。因此，存款保險(xiǎn)是保證保險(xiǎn)的特殊類(lèi)型。

二、存款保險(xiǎn)制度的主要職能

大體上講，世界各國(guó)存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的主要職能包括以下幾個(gè)方面：1.風(fēng)險(xiǎn)防范功能。由于信息不對(duì)稱(chēng)的存在，任何理性的存款者由于相信市場(chǎng)傳聞而可能發(fā)生擠兌，這種個(gè)人的理會(huì)帶來(lái)集體的非 理性，從而引發(fā)擠兌風(fēng)潮。存款保險(xiǎn)制度的存在使得存款人產(chǎn)生存款安全得到保障的心理預(yù)期，存款人參與擠兌的心理動(dòng)機(jī)將會(huì)大大削弱，必然會(huì)極大地增強(qiáng)對(duì)銀行的信心，由于存款者信心不足帶來(lái)的 危機(jī)擴(kuò)散效應(yīng)從而得到遏制和緩解。2.經(jīng)濟(jì)補(bǔ)償、穩(wěn)定經(jīng)濟(jì)和社會(huì)職能。由于存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)自身負(fù)有對(duì)有問(wèn)題的銀行承擔(dān)保證支付的責(zé)任，因此存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)必然會(huì)對(duì)投保銀行的日常經(jīng)營(yíng)管理活動(dòng)進(jìn)行 一定的監(jiān)督，能及時(shí)地從中發(fā)現(xiàn)隱患，及時(shí)提出建議和警告，使得各投保銀行都能穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)，這實(shí)際上為經(jīng)濟(jì)社會(huì)增加了一道金融安全網(wǎng)。3.融資職能。增值是貨幣資本的本能，存款保險(xiǎn)基金當(dāng)然也不 會(huì)例外。存款保險(xiǎn)對(duì)外融資有多種方式：投資于證券如國(guó)債等；提供貸款給那些面臨清償能力危機(jī)和流動(dòng)性危機(jī)的投保銀行；在銀行并購(gòu)中向收購(gòu)方提供貸款，等等。4.金融管理。它是指存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu) 對(duì)投保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行必要的監(jiān)管，主要包括：對(duì)投保機(jī)構(gòu)進(jìn)行定期和不定期的檢查其業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)狀況和財(cái)務(wù)狀況，審查投保存款機(jī)構(gòu)上報(bào)的各種統(tǒng)計(jì)報(bào)表和賬目；決定保險(xiǎn)費(fèi)率的水平；審查和批準(zhǔn) 投保機(jī)構(gòu)的投保申請(qǐng)；對(duì)經(jīng)營(yíng)不善的投保機(jī)構(gòu)發(fā)出警告、勒令停業(yè)、進(jìn)行整頓等。5.破產(chǎn)處理。一旦投保機(jī)構(gòu)因管理不善等原因而破產(chǎn)，存款保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)可對(duì)其資產(chǎn)進(jìn)行處理，償還債務(wù)，負(fù)責(zé)善后事宜， 提供了一種有效的金融機(jī)構(gòu)市場(chǎng)退出機(jī)制。

三、存款保險(xiǎn)制度的法理基礎(chǔ)

法所體現(xiàn)的意志背后是各種利益，法律就是對(duì)利益的權(quán)威性分配。法對(duì)社會(huì)的控制和調(diào)整主要是通過(guò)對(duì)利益的調(diào)控而實(shí)現(xiàn)的。李步云先生認(rèn)為，法的價(jià)值是指法這種規(guī)范體系（客體）有哪些為人所珍視 的性狀、屬性和作用[4]。一種法律制度有無(wú)價(jià)值、價(jià)值大小，既取決于法律制度的性能，又取決于一定主體的需要以及滿足的程度[5]。存款保險(xiǎn)法律制度的價(jià)值，就是其在銀行改革、社會(huì)發(fā)展之間關(guān) 系中表現(xiàn)出來(lái)的積極意義。

（一）存款保險(xiǎn)制度蘊(yùn)含著“正義”的法律理念

正義本身是個(gè)關(guān)系范疇，它存在于人與人之間的相互交往之中?！罢x”一詞的使用由來(lái)已久，它一直被視為人類(lèi)社會(huì)的美德和崇高理想。但是，“正義是一張普羅休斯似的臉，變化無(wú)常，隨時(shí)可能呈 現(xiàn)不同的形狀，并且具有極不相同的面貌”[6]。因此，人類(lèi)對(duì)于正義問(wèn)題的思考永無(wú)止境。許多著名的思想家和法學(xué)家強(qiáng)調(diào)，正義是法的實(shí)質(zhì)和宗旨，法只能在正義中發(fā)現(xiàn)其適當(dāng)?shù)暮途唧w的內(nèi)容，也只 能在正義中彰顯其價(jià)值。法是實(shí)現(xiàn)正義的手段，法的價(jià)值在于實(shí)現(xiàn)正義，首先要促進(jìn)和保障分配的正義。存款保險(xiǎn)制度的基本價(jià)值之一，就在于保護(hù)存款人的利益，使得其得到應(yīng)得的合法財(cái)產(chǎn)。存款人 與銀行相比一般處于弱勢(shì)地位，為了衡平雙方地位的不平等，法律給予作為弱勢(shì)一方的存款者相對(duì)更多的保護(hù)。在實(shí)現(xiàn)存款限額保護(hù)的情況下法律給予小額存款者更多的保護(hù)，而處于強(qiáng)勢(shì)地位的大額存 款者和機(jī)構(gòu)存款者則承受相對(duì)較多的損失。所有這些制度設(shè)計(jì)無(wú)不體現(xiàn)正義的價(jià)值理念。同時(shí)，通過(guò)將正義理念貫穿存款保險(xiǎn)的立法宗旨，有助于將法律權(quán)利和義務(wù)具體化，實(shí)現(xiàn)對(duì)社會(huì)資源、利益和負(fù) 擔(dān)的權(quán)威性分配，為存款保險(xiǎn)制度在法律責(zé)任的承擔(dān)、賠償標(biāo)準(zhǔn)和數(shù)額的確定等方面確立觀念上的標(biāo)注。最后，正義觀念的深入人心也為存款保險(xiǎn)法律制度的具體實(shí)施奠定了很好的社會(huì)基礎(chǔ)[7]。

（二）存款保險(xiǎn)制度順應(yīng)了交易活動(dòng)對(duì)“秩序”的迫切需求

秩序的存在是人類(lèi)一切活動(dòng)的必要前提，秩序構(gòu)成了人類(lèi)理想的要素和社會(huì)活動(dòng)的基本目標(biāo)。法律是秩序的象征，又是建立和維護(hù)秩序的手段[8]。法律總是為一定秩序服務(wù)的，任何一種法律都是要追求 并保持一定社會(huì)的秩序。良好的金融秩序以及由此引致的社會(huì)穩(wěn)定是包括存款保險(xiǎn)法在內(nèi)的銀行法的重要價(jià)值目標(biāo)之一。存款保險(xiǎn)法律制度的目的就是防范個(gè)別銀行倒閉引起的恐慌和更大規(guī)模的銀行業(yè) 倒閉風(fēng)潮，維護(hù)社會(huì)正常的經(jīng)濟(jì)秩序和穩(wěn)定。它用法律的權(quán)威性模式界定了存款保險(xiǎn)法律關(guān)系主體的范圍，明確了各方的權(quán)利義務(wù)和責(zé)任。一方面，使得存款保險(xiǎn)運(yùn)行的規(guī)則、模式具體化、規(guī)范化，杜 絕了存款賠付的隨意性和任意性，防止了無(wú)序狀態(tài)的發(fā)生；另一方面，通過(guò)法律規(guī)范明確了經(jīng)濟(jì)活動(dòng)主體的權(quán)利義務(wù)范圍，通過(guò)法律責(zé)任的設(shè)定施加不利后果的壓力，防止違法行為的發(fā)生，從而避免無(wú) 序狀態(tài)的出現(xiàn)。

（三）存款保險(xiǎn)法律制度還體現(xiàn)了效率與安全的價(jià)值目標(biāo)